Բոլոր ժամանակների 11 լավագույն ներդրողները

Բոլոր ժամանակների մեծագույն ներդրողներից սովորելը կարող է արժեքավոր պատկերացումներ տալ հաջող ներդրումային ռազմավարությունների և փիլիսոփայությունների վերաբերյալ: Նրանց հաջողության պատմություններն ու փորձառությունները կարող են ոգեշնչել և առաջնորդել նոր ներդրողներին: Նրանց մեթոդների ուսումնասիրությունը կարող է օգնել անհատներին զարգացնել իրենց սեփական ներդրումային մոտեցումը և բարելավել ֆինանսական աշխարհում հաջողության հասնելու իրենց հնարավորությունները:

Ահա բոլոր ժամանակների 11 լավագույն ներդրողները: Իմացեք ներդրումային ռազմավարությունների և փիլիսոփայությունների մասին, որոնք այս անհատներին դարձրել են պատմության ամենահաջողակ ներդրողներից մեկը:

Warren Buffett

Ուորեն Բաֆեթը՝ Berkshire Hathaway-ի նախագահ և գործադիր տնօրեն, հայտնի է որպես «Օմահայի Օրակուլ», ունի ավելի քան 108 միլիարդ դոլար կարողություն և լայնորեն համարվում է 20-րդ դարի ամենահաջող ներդրողը, երկարաժամկետ, արժեքավոր ներդրումներով։ մոտեցում. Արժեքի ներդրող լինելը նշանակում է, որ նա փնտրում է շուկայի կողմից թերագնահատված ընկերություններ:

Բաֆեթը հավատում է, որ երկար ժամանակ կպահի իր ներդրումները, քանի որ նա երկարաժամկետ ներդրող է: Նա հայտնի է ասել՝ «Մեր սիրելի պահման շրջանը հավերժ է»։ Նա փնտրում է ընկերություններ «խորտակով, որը կայուն մրցակցային առավելություն է, որը դժվարացնում է այլ ընկերությունների մրցակցությունը:

Ջորջ Սորոսը

Soros Fund Management-ի հիմնադիրը, որը հայտնի է իր ագրեսիվ արժութային սպեկուլյացիաներով և 1992-ին «Անգլիայի բանկը կոտրելով» առևտուրով, Սորոսն ունի 8.6 միլիարդ դոլար կարողություն և հայտնի է իր բարեգործական աշխատանքով և քաղաքական ակտիվությամբ:

Ռեֆլեքսիվությունը, որն այն հասկացությունն է, որ շուկայական պայմանները ազդում են այդ իրականության և սուբյեկտիվ ընկալումներից և մեկնաբանություններից, ինչպես նաև իրական փաստից, Սորոսի հիմնական ներդրումային սկզբունքներից մեկն է: Սա նշանակում է, որ շուկայի խաղացողների շրջանում կողմնակալությունը և ճանաչողական սահմանափակումները կարող են շեղել, թե ինչպես են նրանք ընկալում շուկան՝ ստեղծելով հետադարձ կապեր, որոնք կարող են ուժեղացնել շուկայի ընթացիկ միտումները: Ըստ Սորոսի, ներդրողները կարող են ավելի լավ կանխատեսել և շահույթ ստանալ շուկայի տատանումներից՝ հասկանալով շուկաների ռեֆլեքսիվ բնույթը:

Բացի այդ, նա առաջ է քաշում «անվտանգության մարժան» հայեցակարգը, որը պնդում է, որ ներդրողները պետք է գնեն միայն ակտիվներ, որոնք էապես թերագնահատված են՝ համեմատած իրենց իրական արժեքի հետ: Սա նվազեցնում է ներդրողների համար զգալի կորուստների հավանականությունը, հատկապես անկանխատեսելի հանգամանքների կամ շուկայի անկարգությունների պայմաններում:

Պիտեր Լինչ

Fidelity Magellan Fund-ի նախկին մենեջեր Լինչը լայնորեն համարվում է բոլոր ժամանակների ամենահաջողակ փոխադարձ հիմնադրամի կառավարիչներից մեկը՝ 29.2-ից 1977 թվականներին տարեկան 1990% եկամտաբերությամբ:

Փիթեր Լինչի հիմնական ներդրումային սկզբունքներից մեկը «ներդնելն է այն, ինչ գիտես»: Լինչը կարծում է, որ քանի որ անհատները կարող են նկատել ներդրումային հնարավորություններն իրենց առօրյա կյանքում, անհատ ներդրողները առավելություն ունեն ինստիտուցիոնալների նկատմամբ: Անհատ ներդրողները կարող են նկատել հեռանկարային ներդրումային հնարավորություններ, որոնք ուրիշները կարող են բաց թողնել՝ հետևելով իրենց օգտագործած և ծանոթ բիզնեսներին և ապրանքներին:

Բենջամին Գրեմը

Հայտնի է որպես «արժեք ներդրումների հայր», Գրեհեմը հեղինակել է հիմնական ներդրումային գիրքը, Խելացի ներդրող, և դաստիարակել է Ուորեն Բաֆեթին։

Արժեքի ներդրումը, որը ենթադրում է բաժնետոմսերի գնում, որոնք ներկայումս առևտուր են անում զեղչով իրենց ներքին արժեքով, Գրեհեմի ներդրումային փիլիսոփայության հիմնաքարն է: Գրեհեմը կարծում էր, որ շուկայի կարճաժամկետ տատանումներին ուշադրություն դարձնելու փոխարեն ներդրողները պետք է կենտրոնանան ընկերության հիմունքների վրա, ինչպիսիք են կառավարումը, ֆինանսական վիճակը և մրցակցային դիրքը:

Ջոն Պոուլսոնը

Ջոն Փոլսոնը՝ Paulson & Co.-ի հիմնադիրը, հայտնի է 15 թվականին ԱՄՆ-ի բնակարանային շուկայի դեմ իր 2007 միլիարդ դոլար արժողությամբ խաղադրույքով, որը նրան վաստակեց 4 միլիարդ դոլար և դարձավ ֆինանսական պատմության ամենամեծ գործարքներից մեկը:

Փոլսոնը հեջ-ֆոնդի կառավարիչ է, որը հայտնի է մակրոտնտեսական միտումների վրա կենտրոնացված խաղադրույքներ կատարելու ներդրումային փիլիսոփայությամբ: Նա հավատում է խորը հետազոտությունների կիրառմանը` շուկայում սխալ գնագոյացումները բացահայտելու և ածանցյալ գործիքների օգտագործմանը` եկամուտներն ուժեղացնելու համար: Նա նաև կենտրոնանում է ներդրումների վրա թերագնահատված ընկերություններում, որոնք ունեն ամուր հիմքեր:

Ռեյ Դալիո

Bridgewater Associates-ի հիմնադիր Ռեյ Դալիոն աշխարհի խոշորագույն հեջ-ֆոնդերից մեկի ղեկավարն է և հայտնի է կառավարման իր «Սկզբունքներով» մոտեցմամբ, որը որդեգրվել է բազմաթիվ հաջողակ ներդրողների և բիզնեսների կողմից:

Dalio-ն հեջ-ֆոնդի կառավարիչ է, որը հայտնի է «արմատական թափանցիկության» և «սկզբունքների վրա հիմնված» որոշումների կայացման ներդրումային փիլիսոփայությամբ: Նա աջակցում է այնպիսի միջավայրի ստեղծմանը, որտեղ բոլորը խրախուսվում են արտահայտել իրենց գաղափարներն ու կարծիքները բաց և ազնիվ ձևով: Ապագայում ավելի լավ որոշումներ կայացնելու համար Դալիոն նույնպես կարծում է, որ պետք է սահմանել առաջնորդող սկզբունքների մի շարք։ Նրա ներդրումային ռազմավարությունը կենտրոնացած է մակրոտնտեսական միտումների բացահայտման, ռիսկերի կառավարման և դիվերսիֆիկացիայի վրա:

Կարլ Իխահն

Icahn Enterprises-ի հիմնադիր և հայտնի իր ակտիվիստական ներդրումային մոտեցմամբ՝ Կարլ Այքանը զգալի ներդրումներ է կատարել այնպիսի ընկերություններում, ինչպիսիք են TWA-ն, Texaco-ն և Blockbuster-ը և ունի ավելի քան 16 միլիարդ դոլար կարողություն:

Icahn-ի ներդրումային փիլիսոփայությունը ներառում է մեծ բաժնետոմսեր վերցնել չգնահատված ընկերություններում և օգտագործել իր ազդեցությունը որպես բաժնետեր՝ փոփոխությունների մղելու համար, որոնք կբացեն արժեքը ներդրողների համար: Նա հայտնի է իր ագրեսիվ ոճով և պատրաստակամությամբ՝ ներգրավվելու վստահված մարտերում՝ ընկերության կառավարման և ռազմավարության մեջ փոփոխություններ մտցնելու համար:

Jesse Livermore

Համարվում է որպես ռահվիրա ԱնալիտիկՋեսսի Լիվերմորը հայտնի է 1929 թվականի ֆոնդային բորսայի վթարի և 1907 թվականի խուճապի վրա իր հաջող խաղադրույքներով։

Ներդրումների նկատմամբ Livermore-ի մոտեցումը ներառում էր խաղադրույքներ՝ հիմնված շուկայի շարժերի վրա, տեխնիկական վերլուծության օգտագործումը՝ շուկայի միտումները նկատելու համար և հետևելով ռիսկերի կառավարման խիստ ուղեցույցներին: Նա համբավ ուներ, որ կարողացել է կանխատեսել շուկայի փոփոխությունները և հաջող գործարքներ կատարել իր վերլուծությունների հիման վրա:

Դեյվիդ Էնհորնը

Greenlight Capital-ի հիմնադիր և հայտնի իր կարճ վաճառքի մոտեցմամբ և Lehman Brothers-ի և Allied Capital-ի դեմ հաջող խաղադրույքներով Դեյվիդ Էյնհորնը ունի ավելի քան 1 միլիարդ դոլար կարողություն:

Einhorn-ի ներդրումային ոճը ներառում է շուկայում սխալ գնագոյացումներ գտնելը խորը հետազոտության և ներդրումների նկատմամբ արժեքի վրա հիմնված մոտեցման միջոցով: Նա հայտնի է թերագնահատված ակտիվներով կամ աճի ներուժ ունեցող ընկերություններին նույնականացնելու և իր ներդրումների երկարաժամկետ հեռանկարով բացահայտելու ունակությամբ:

Jimիմ Սիմոնս

Renaissance Technologies-ի հիմնադիրը և հայտնի է քանակականի կիրառմամբ առեւտրային ռազմավարություններՋիմ Սայմոնսն ունի ավելի քան 25 միլիարդ դոլար կարողություն և նշանավոր բարերար է: Սայմոնսի ներդրումային ռազմավարությունը ներառում է մաթեմատիկական մոդելների և քանակական վերլուծության օգտագործում՝ օրինաչափությունները բացահայտելու և առևտրային ազդանշաններ ստեղծելու համար:

Ֆիլիպ Ֆիշեր

Հայտնի լինելով ներդրումների նկատմամբ իր «խոցելի» մոտեցմամբ՝ Ֆիշերը հեղինակել է ազդեցիկ ներդրումային գիրքը Ընդհանուր բաժնետոմսեր և ոչ սովորական շահույթներ և ղեկավարել է բազմաթիվ հաջողակ ներդրողների, այդ թվում՝ Ուորեն Բաֆեթին:

Նա կարծում էր, որ երկարաժամկետ աճի հնարավորություններով բիզնեսներ գտնելու իդեալական միջոցը դրանց կառավարման, ոլորտի դիրքի և մրցակցային առավելությունների խորը ուսումնասիրությունն է: Ֆիշերն ընդգծել է նաև այն բիզնեսներում ներդրումներ կատարելու արժեքը, որոնք մեծ ուշադրություն են դարձնում նորարարություններին և հետազոտություններին ու զարգացմանը: