Coinbase Insider Traders-ի շահույթը $1.5 մլն է 2018 թվականից սկսած. Ակադեմիական ուսումնասիրություն

ԱՄՆ դաշնային կարգավորիչներն անցյալ ամիս մեղադրանքով Coinbase-ի նախկին աշխատակից՝ ինսայդերական առևտրով: Այժմ ակադեմիկոսները ավելի շատ աշխատակազմ են գտել կրիպտո փոխանակման առաջատար բորսայում, որը կարող է անօգուտ լինել:

Ներքին առևտուրը, իբր, տեղի է ունեցել Coinbase ցուցակների 10-25%-ից առաջ 2018 թվականի սեպտեմբերից մինչև 2022 թվականի մայիս ընկած ժամանակահատվածում, սովորել օգոստոսի 12-ին հրապարակված Սիդնեյի տեխնոլոգիական համալսարանի կողմից, նկատել է Հերքել.

Նրանք կարծում են, որ ինսայդերները 1.5 միլիոն դոլարի շահույթ են ստացել՝ առևտուր անելով մինչև հայտարարությունները: «Մեր բացահայտումները բացահայտում են այն դեպքերը, որոնք դեռ պետք է հետապնդվեն», - գրել են ֆինանսների դասախոսներ Էսթեր Ֆելես Վինասը և Թալիս Պուտնինսը և ասպիրանտուրայի թեկնածու Լյուկ Ջոնսոնը: 

Ուսումնասիրությունը սահմանափակ է իր շրջանակներով, քանի որ նմուշները վերցվել են միայն Coinbase-ից:

Անարդար տեղեկատվական առավելությունների հիման վրա հրապարակային ցուցակումից առաջ առևտուր անելը արժեթղթերի մասին օրենքի խախտում է: Coinbase-ը խոշորագույն հանրային առևտուր ունեցող կրիպտո փոխանակումն է և նոր նշանների ցուցակները հարթակում պարբերաբար ոգեշնչել գների բարձրացում, ինչը շահութաբեր է դարձնում վաղաժամ գնումները:

Ներքին առևտուրը կարող է ավելի վատ լինել ապակենտրոնացված բորսաներում

Ակադեմիկոսներն իրենց հետազոտությունները, որոնք դեռ չեն վերանայվել, հիմնել են Coinbase ցուցակների վրա: Նրանք օգտագործել են արխիվային կայք՝ հաստատելու համար սկզբնական հայտարարությունների գրառումների ամսաթիվը և ժամը:

Նրանց վերջնական նմուշի չափը ներառում էր 146 նշանների ցուցակներ, որոնցից 6-ը կատարեցին իրենց կրիպտո փոխանակման դեբյուտը Coinbase-ում: Նրանք հետևել են նշանների գնային շարժումներին Coinbase-ի ցուցակման հայտարարություններից 300 ժամ առաջ և 100 ժամ հետո:

«Վիզուալ ստուգումից մենք նշում ենք, որ առկա է ակնհայտ [գնի] առաջացման օրինաչափություն մինչև ցուցակի հայտարարումը սկսած -250 ժամից», - գրել են հետազոտողները:

«Գործընթացը շարունակվում է մինչև ցուցակման հայտարարության իրադարձությունը, որտեղ մենք տեսնում ենք գների թռիչք՝ շուկա մուտք գործելու նոր տեղեկատվության և վաճառողների կողմից նորություններին արձագանքելու պատճառով: Մեր դիտարկած նախնական օրինաչափությունը համահունչ է ֆոնդային բորսաներում ինսայդերական առևտրի վերաբերյալ քրեական հետապնդման ենթարկված դեպքերին»:

Գիտնականները եզրակացրել են, որ ինսայդերային առևտուրն ավելի հավանական է, որ տեղի ունենա ապակենտրոնացված բորսաներում (DEX), որոնք սովորաբար չունեն խիստ ինքնության ստուգումներ և թույլ են տալիս կեղծանուն առևտուր: 

Coinbase-ը չի վերադարձրել Blockworks-ի մեկնաբանության խնդրանքը: Մեջ մայիսի բլոգ,-ի գլխավոր իրավաբան Փոլ Գրյուալը գրել է, որ փոխանակումն ունի թիմ, որը նվիրված է ֆինանսական հանցագործության դեպքերի կանխարգելմանը և բացահայտմանը: 

«Եթե հետաքննությունը պարզի, որ Coinbase-ի աշխատակիցը ներգրավված է եղել ակտիվների ցուցակների հետ կապված ընկերության տեղեկատվության չարաշահման մեջ, մենք չենք վարանի դադարեցնել դրանք», - գրել է նա:

Նախկին Coinbase արտադրանքի մենեջերը իրեն մեղավոր չի ճանաչում ներքին առևտրի համար

Հուլիսին ԱՄՆ Արժեթղթերի և բորսաների հանձնաժողովը (SEC) մեղադրանք է առաջադրել Coinbase-ի նախկին արտադրանքի մենեջեր Իշան Վահիին այն բանի համար, որ նա առևտուր է արել գաղտնի տեղեկատվության հիման վրա բազմաթիվ կրիպտոակտիվների ցուցակներից առաջ: 

Վահին մտավ ա մեղավոր չէՆրա փաստաբան Դեյվիդ Միլլերը պնդում է, որ մեղադրանքները պետք է հանվեն, քանի որ ինսայդերական առևտուրը վերաբերում է միայն արժեթղթերին կամ ապրանքներին:

Նրա խոսքով, Վահիի կողմից վաճառվող կրիպտոակտիվները արժեթղթեր չեն, ինչը նշանակում է, որ դրանք չեն մտնում SEC-ի իրավասության ներքո:

Միլլերը վստահ է, որ Վահին կազատվի: «Այս գործում կան զգալի իրավական խնդիրներ, և մենք հիմնավոր հիմքեր ունենք մերժելու և ճնշելու միջնորդությունների համար», - ասել է նա Blockworks-ի էլեկտրոնային նամակում:

Ստացեք օրվա լավագույն կրիպտո նորություններն ու պատկերացումները, որոնք առաքվում են ձեր մուտքի արկղ ամեն երեկո: Բաժանորդագրվեք Blockworks-ի անվճար տեղեկագրին Թեմա.