Warren Buffett's Top Holdings-ը տեսնում է խառը կատարումներ 2022 թվականին

Ամփոփում

• ՀեծանակCLC
  հինգ բաժնետոմսերի մեջ գրանցել է տարվա ամենամեծ աճը:
• Անցյալ տարի ուժեղ ելույթից հետո Apple-ըAAPL
  թերակատարվել է.

Եվս մեկ հետաքրքիր և հիշարժան տարվա ավարտից հետո ներդրողները նայում են իրենց պորտֆելներին՝ որոշելու, թե ինչպես են նրանք գործել 2022 թվականին:

Քանի որ մոլեգնող գնաճը, տոկոսադրույքների աճը և աշխարհաքաղաքական հակամարտությունները անորոշություն են ստեղծել ամբողջ աշխարհում, զարմանալի չէ, որ շատերը տեսել են, որ իրենց առաջատար բաժնետոմսերը թերակատարում են հենանիշային ինդեքսներից: Ներդրումային լեգենդ Warren Buffett (Կնքված, պորտֆել) բացառություն չէ: Մինչ Berkshire HathawayBRK.B
(BRK.A, ֆինանսական)(BRK.B, ֆինանսական) հաջողվել է արժեք գտնել այս անկայուն միջավայրում Occidental Petroleum-ի վերջին գնումներովOXY
կորպ. (OXY, ֆինանսական) և Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Ltd. (TSM, ֆինանսական), ինչպես նաև մի քանի այլ ընկերություններում դիրքերի ավելացում, նրա մի քանի խոշորագույն հոլդինգներ դեռևս ցածր են եղել S&P 500 ինդեքսից մինչ օրս: Հենանիշային ինդեքսը դեկտեմբերի 20-ի դրությամբ նվազել է շուրջ 19%-ով:

Համաձայն 13F փաստաթղթերի, գուրուի 296.10 միլիարդ դոլար արժեթղթերի պորտֆելը սեպտեմբերի 49-ի դրությամբ բաղկացած էր 30 բաժնետոմսերից: Պորտֆելի մեծ մասը ներդրվել է տեխնոլոգիական բաժնետոմսերում՝ 45.16%, մինչդեռ ֆինանսական ծառայությունների ոլորտն ունի 24.01% կշիռ, և էներգետիկ տարածքը ներկայացնում է: 12.05%:

Երրորդ եռամսյակի վերջի դրությամբ փաստաթղթերը ցույց են տալիս Բաֆեթի հինգը ամենամեծ հոլդինգները, որը կազմում է սեփական կապիտալի պորտֆելի կեսից ավելին, Apple Inc.AAPL, ֆինանսական), Ամերիկայի բանկBAC
կորպ. (BAC, ֆինանսական), Chevron Corp. (CLCCLC
, ֆինանսական), Կոկա ԿոլաKO
Ընկերություն (KO, ֆինանսական) և American ExpressAXP
Ընկերություն (AXP, ֆինանսական).

Ներդրողները պետք է տեղյակ լինեն, որ 13F փաստաթղթերը ամբողջական պատկերացում չեն տալիս ֆիրմայի ունեցվածքի մասին, քանի որ հաշվետվությունները ներառում են միայն նրա դիրքերը ԱՄՆ-ի բաժնետոմսերում և ամերիկյան դեպոզիտային անդորրագրերում, սակայն դրանք դեռ կարող են արժեքավոր տեղեկատվություն տրամադրել: Ավելին, հաշվետվությունները արտացոլում են միայն առևտուրը և պահումները պորտֆելի ամենավերջին ներկայացման ամսաթվի դրությամբ, որոնք կարող են լինել կամ չլինել հաշվետու ընկերության կողմից այսօր կամ նույնիսկ այն ժամանակ, երբ հրապարակվել է այս հոդվածը:

Apple

Apple-ը, որը ներկայացնում է բաժնետիրական պորտֆելի 41.76%-ը (AAPL, ֆինանսական) Բաֆեթի ամենամեծ հոլդինգն է։ GuruFocus-ը գնահատում է, որ 246.02 թվականի առաջին եռամսյակում այն ​​հիմնադրելուց ի վեր, նա ստացել է ներդրումների 2016%:

Նվազելով 27.68%-ով, Կուպերտինոյում գտնվող Կալիֆորնիայի ընկերությունն այս տարի ցածր ցուցանիշով զիջել է S&P 500-ին:

Էլեկտրոնիկայի հայտնի արտադրողը, որի արտադրանքը ներառում է iPhone-ը, Mac-ը և iPad-ը, ունի 2.10 տրիլիոն դոլար շուկայական կապիտալ; նրա բաժնետոմսերը երկուշաբթի օրը վաճառվում էին 131.63 դոլարի սահմաններում՝ ա գին-շահույթ հարաբերակցությունը 21.56-ի, ա գին-գրք հարաբերակցությունը 41.42-ից և ա գին-վաճառք հարաբերակցությունը Հյուրատետր 5.47.

The GF արժեքի գիծՎԱԼՈՒ
ենթադրում է, որ բաժնետոմսերը ներկայումս համեստորեն թերագնահատված են՝ հիմնված պատմական գործակիցների, անցյալի ֆինանսական արդյունքների և վերլուծաբանների ապագա շահույթի կանխատեսումների վրա:

Ավելին, GF միավոր 98-ից 100-ը ցույց է տալիս, որ ընկերությունն ունի բարձր արդյունավետության ներուժ, որը պայմանավորված է բարձր վարկանիշներով: աճ, շահութաբերությունը, GF արժեքը և իներցիա և չափավոր ֆինանսական հզորություն Տեղ:

Որ գուրուները ներդրել են Apple-ում Բաֆեթն ունի իր բաժնետոմսերի ամենամեծ բաժնետոմսերի 5.62%-ը: Քեն Ֆիշեր (Կնքված, պորտֆել), Սպիրոս Սեգալաս (Կնքված, պորտֆել), Ereերեմի Գրանտհեմ (Կնքված, պորտֆել), PRIMECAP կառավարում (Կնքված, պորտֆել), Jimիմ Սիմոնս (Կնքված, պորտֆելՎերածննդի տեխնոլոգիաներ, Թոմ Գայներ (Կնքված, պորտֆել) Եւ Elfun Trusts (Կնքված, պորտֆել) ունեն նաև զգալի դիրքեր բաժնետոմսում:

Bank of America

Հաշվառում է բաժնետիրական պորտֆելի 10.30%-ը, Bank of America (BAC, ֆինանսական) Oracle of Omaha-ի երկրորդ խոշորագույն հոլդինգն է: GuruFocus-ն ասում է, որ 24.46-ի երրորդ եռամսյակից սկսած նա ներդրումների վրա ստացել է մոտավորապես 2017%:

-30.71% եկամտաբերությամբ բանկը, որի գլխամասային գրասենյակը գտնվում է Հյուսիսային Կարոլինայի Շարլոտ քաղաքում, այս տարի մի փոքր ցածր է ցուցանիշից:

Բանկի շուկայական կապիտալը կազմում է $256.76 մլրդ. նրա բաժնետոմսերը երկուշաբթի օրը վաճառվում էին $32.01-ի սահմաններում a գին-շահույթ հարաբերակցությունը 10.13-ի, ա գին-գրք հարաբերակցությունը 1.07-ից և ա գին-վաճառք հարաբերակցությունը Հյուրատետր 2.84.

Ըստ GF արժեքի գիծ, բաժնետոմսերը ներկայումս համեստորեն թերագնահատված են:

GF Score 74-ը ցույց է տալիս, որ ընկերությունը, ամենայն հավանականությամբ, կունենա միջին կատարողականություն առաջ գնալու համար՝ հաշվի առնելով բարձր վարկանիշները: իներցիա և GF արժեքը, միջին գնահատականներ համար շահութաբերությունը և աճ և ցածր ֆինանսական հզորություն Տեղ:

Bank of America-ի չմարված բաժնետոմսերի 12.59%-ով Բաֆեթն ամենախոշորն է: գուրու բաժնետեր. Այլ լավագույն գուրու ներդրողները ներառում են Dodge & Cox, Primecap, Fisher, Diamond Hill Capital (Կնքված, պորտֆել), Լի Լու (Կնքված, պորտֆել) Եւ Բիլ Նյգրեն (Կնքված, պորտֆել).

Հեծանակ

Զբաղեցնելով բաժնետիրական պորտֆելի 8.02%-ը՝ Chevron (CLC, ֆինանսական) գուրուի երրորդ ամենամեծ մասնաբաժինը: GuruFocus-ի տվյալները ցույց են տալիս, որ Բաֆեթն իր կյանքի ընթացքում վաստակել է ներդրումների մոտ 27.31%:

Կալիֆոռնիայում գտնվող Սան Ռամոնում գտնվող էներգետիկ ընկերությունը, որը տարվա ընթացքում վերադարձրել է շուրջ 42.91%, գերազանցել է հենանիշային ինդեքսը մեծ տարբերությամբ:

Նավթի և գազի արտադրողն ունի 328.85 միլիարդ դոլար շուկայական կապիտալ; նրա բաժնետոմսերը երկուշաբթի օրը վաճառվում էին $170.43-ի սահմաններում a գին-շահույթ հարաբերակցությունը 9.67-ի, ա գին-գրք հարաբերակցությունը 2.07-ից և ա գին-վաճառք հարաբերակցությունը Հյուրատետր 1.44.

Հիման վրա GF արժեքի գիծ, բաժնետոմսերը կարծես թե համեստորեն թերագնահատված են:

The GF միավոր 79-ից ենթադրում է, որ ընկերությունը, ամենայն հավանականությամբ, կունենա միջին կատարողականություն ապագայում: Մինչդեռ դրա վարկանիշները համար ֆինանսական հզորություն և GF արժեքը բարձր էին, մյուս երեք աստիճաններն ավելի չափավոր էին։

Բաֆեթը կրկին ընկերության ամենամեծն է գուրու բաժնետեր 8.55% բաժնեմասով: Fisher and Simons ֆիրման նույնպես մեծ հոլդինգներ ունեն։

Coca-Cola

7.57% քաշով, Կոկա-Կոլա (KO, ֆինանսական) չորրորդ ամենամեծ դիրքն է Բաֆեթի բաժնետոմսերի պորտֆելում: GuruFocus-ի տվյալները ցույց են տալիս, որ նա վաստակել է մոտավորապես 196.08% երկարաժամկետ ներդրումներից:

Ատլանտայում գտնվող զովացուցիչ ըմպելիքների արտադրողը, որը գտնվում է Ատլանտայում, գերազանցել է S&P 6.39-ի ցուցանիշը:

Հայտնի խմիչք արտադրող ընկերությունը, որի արտադրանքը ներառում է Coke, Sprite, Fanta, Powerade, Fairlife և Dasani ընկերությունն ունի 272.60 միլիարդ դոլար շուկայական կապիտալ; նրա բաժնետոմսերը երկուշաբթի օրը վաճառվում էին 63.04 դոլարի սահմաններում՝ ա գին-շահույթ հարաբերակցությունը 27.53-ի, ա գին-գրք հարաբերակցությունը 11.96-ից և ա գին-վաճառք հարաբերակցությունը Հյուրատետր 6.47.

The GF արժեքի գիծ ենթադրում է, որ բաժնետոմսերը ներկայումս բավականին գնահատված են:

The GF միավոր 81-ը ցույց է տալիս, որ ընկերությունն ունի լավ արդյունավետության ներուժ՝ շնորհիվ բարձր վարկանիշների շահութաբերությունը և իներցիա և միջին գնահատականները մյուս երեք չափանիշների համար:

Որ գուրուները ներդրել են Coca-Cola-ում Բաֆեթն ունի իր բաժնետոմսերի ամենամեծ բաժնետոմսերի 9.25%-ը: Բաժնետոմսերը նույնպես պահվում են Ռեյ Դալիո (Կնքված, պորտֆել)'s Bridgewater Associates, Simons' firm, Grantham and Yacktman ակտիվների կառավարում (Կնքված, պորտֆել), ուրիշների մեջ.

Ամերիքան Էքսպրես քարտ

Գալով հինգերորդ հորիզոնականում՝ American Express-ը (AXP, ֆինանսական) ներկայացնում է Բաֆեթի սեփական կապիտալի պորտֆելի 6.91%-ը: Ըստ GuruFocus-ի, նա ստացել է ներդրումների մոտ 861.55%:

Շուրջ -13.84% եկամտաբերությամբ, Նյու Յորքում գործող ֆինանսական ծառայությունների ընկերությունը փոքր-ինչ գերազանցել է S&P 500-ը 2022 թվականին:

Վարկային քարտերի ընկերությունն ունի 107.95 միլիարդ դոլար շուկայական կապիտալ; նրա բաժնետոմսերը երկուշաբթի օրը վաճառվում էին $144.47-ի սահմաններում a գին-շահույթ հարաբերակցությունը 14.52-ի, ա գին-գրք հարաբերակցությունը 4.51-ից և ա գին-վաճառք հարաբերակցությունը Հյուրատետր 2.16.

Ըստ GF արժեքի գիծ, բաժնետոմսերը ներկայումս համեստորեն թերագնահատված են:

The GF միավոր 85-ը նշանակում է, որ ընկերությունն ունի լավ արդյունավետության ներուժ՝ բարձր վարկանիշներով իներցիա և աճ և միջին գնահատականները ֆինանսական հզորություն, GF արժեքը և շահութաբերությունը.

Ինչպես իր բոլոր առաջատար հոլդինգների դեպքում, Բաֆեթը American Express-ի ամենամեծն է գուրու բաժնետեր 20.29% բաժնեմասով: Ֆիշեր, Դոջ և Քոքս, Առաջին արծիվ ներդրում (Կնքված, պորտֆելSimons' ընկերությունը և Grantham-ը, ի թիվս այլոց, նույնպես մեծ ազդեցություն ունեն բաժնետոմսերի նկատմամբ:

Disclosures

Ես/մենք դիրքեր չունենք նշված բաժնետոմսերում և չենք պլանավորում գնել որևէ նոր դիրք նշված բաժնետոմսերում առաջիկա 72 ժամվա ընթացքում: