Moderna, Cirrus Logic և այլ հաշվեկշռային Powerhouses

Ձեր քաղաքի բլրի գագաթին երկու մարդ է ապրում: Ջոզեֆն ունի տարեկան 400,000 դոլար եկամուտ, բայց քիչ խնայողություններ: Ֆրանսուան տարեկան ընդամենը 90,000 դոլար եկամուտ ունի, իսկ բանկում՝ 30 միլիոն դոլար:

Ո՞վ կնախընտրեիր լինել: Ցանկացած առողջ մարդ կընտրեր Ֆրանսուային: Եվ այնուհանդերձ, երբ գնում են բաժնետոմսեր հավաքելու, շատ մարդիկ տոննաներով ուշադրություն են դարձնում եկամուտների հաշվետվությանը, և ուշադրություն չեն դարձնում հաշվեկշռին:

Համեստ ջանքերով հակազդելու այդ խայտառակ իրավիճակին, ես ամեն տարի կազմում եմ այն ​​ընկերությունների ցուցակը, որոնք հաշվեկշռի հզոր կենտրոններ են:

Որակավորման համար ընկերությունը պետք է ունենա.

· 5 միլիարդ դոլար կամ ավելի շուկայական արժեք:

· Առնվազն 20 ցենտ մեկ բաժնետոմսի շահույթ վերջին ֆինանսական տարում:

· Գլխամասային գրասենյակ ԱՄՆ-ում

· Պարտք բաժնետերերի սեփական կապիտալի 10%-ից ոչ ավելի (կորպորատիվ զուտ արժեքը):

· Ընթացիկ ակտիվներ ընթացիկ պարտավորությունների առնվազն երկու անգամ:

Այս տարի հաշվեկշռի Powerhouse-ի ցուցակը կազմել է 34 ընկերություն: Ես խորհուրդ եմ տալիս դրանցից երեքի բաժնետոմսերը:

Ժամանակակից

Քչերն էին լսել Մոդեռնա (MRNA) մինչև այն մշակեց Covid-19-ի պատվաստանյութը, որը հաստատվել էր Սննդամթերքի և դեղերի վարչության կողմից արտակարգ օգտագործման համար: Ընկերության անվանումը արտացոլում է նրա հիմնական տեխնոլոգիան, որը ներառում է սուրհանդակային RNA կամ mRNA կարճ:

Ընկերությունը կարծում է, որ լիպիդներով (ճարպերով) փաթաթված mRNA-ն կարող է օգտագործվել պատվաստանյութերում՝ կանխելու բազմաթիվ հիվանդություններ, ոչ միայն Covid-19-ը: Այդ պնդումն ինձ արժանահավատ է թվում։

Moderna-ն ներկայումս ունի 3 միլիարդ դոլար կանխիկ և 5.3 միլիարդ դոլար՝ վաճառվող արժեթղթեր: Նրա պարտքը կազմում է կորպորատիվ զուտ արժեքի միայն 7 տոկոսը:

Schneider National- ըSNDR

Արդյո՞ք ես իսկապես պատրաստվում եմ խորհուրդ տալ բեռնափոխադրող ընկերությանը այն ժամանակ, երբ շատ տնտեսագետներ կանխատեսում են ռեցեսիա: Այո ես եմ, Schneider National- ը.

Անցած չորս եռամսյակների ընթացքում Schneider-ն ավելացրել է իր եկամուտը 17%-ով, իսկ շահույթը՝ 12%-ով։ Նրա պարտքը կազմում է կորպորատիվ զուտ արժեքի ընդամենը 8%-ը, ինչը, կարծում եմ, կօգնի նրան դիմակայել ցանկացած ռեցեսիայի, որը հավանաբար կզարգանա այս տարի:

Բաժնետոմսերը վաճառվում են շահույթի շուրջ 11 անգամ, մինչդեռ վերջին տասնամյակում դրա միջին բազմապատիկը եղել է մոտ 14:

Cirrus Logic- ըԿՌՈՒՍ

Հիմնված Օսթինում, Տեխաս, Cirrus Logic- ը ստեղծում է համակարգչային չիպեր, որոնք օգտագործվում են աուդիո և ձայնի փոխանցման համար: Վերջին տասնամյակում այն ​​աճել է իր վաճառքները տարեկան գրեթե 13%-ով, իսկ եկամուտը՝ տարեկան մոտ 12%-ով:

Անցած տարին էլ ավելի լավն էր, երկու ցուցանիշներն էլ աճել են ավելի քան 30%-ով։ Հաշվի առնելով դա, ես կարծում եմ, որ բաժնետոմսերի գինը ողջամիտ է 18-ապատիկի չափով: Պարտքը կազմում է կորպորատիվ զուտ արժեքի միայն 9%-ը:

Սրանք միակ հաշվեկշռային Powerhouse ընկերություններն են, որոնց բաժնետոմսերը ներկայումս խորհուրդ եմ տալիս: Բայց ես ուզում եմ ճանաչել բոլոր 34 ընկերություններին, հատկապես նրանց, որոնք բազմիցս կազմել են այս ցուցակը:

Նորից

Եթե ​​դուք աուդիո սիրահար եք, հավանաբար գիտեք անունը Dolby Laboratories (DLB). Սան Ֆրանցիսկոյի ընկերությունը արտադրում է ստերեո և շրջապատող ձայնային համակարգեր: Այն գլխավորում է բոլոր մրցակիցները՝ 12 տարեկան ելույթներով Powerhouse ցուցակում:

ՆուրբGNTX
երկրորդ տեղում է՝ 11 ելույթով: Միչիգան ​​նահանգի Զելանդ քաղաքում գտնվող Gentex-ը մեքենաների համար արտադրում է ինքնամթնեցնող հետևի հայելիներ:

SEI ներդրումներSEIC
10 անգամ կատարել է պատվավոր մրցանակը, Ինտուիտիվ վիրաբուժականISRG- ն
ինը անգամ։ Arista Networks- ըԱՆԵՏ
և IPG ՖոտոնիկաIPGP
յոթ անգամ հասցրել են:

MicrosoftMSFT
ցուցակին միանում է վեցերորդ տարին։ Հնգակի հաղթողներն են Epam համակարգեր (EPAM), First SolarFSLR
և Veeva համակարգsՎԵՎԵ
.

Չորս անգամ հաղթողներ. ExelixisEXEL
և Vertex ԴեղագործությունVRTX
.

Երեք անգամ հաղթողներ. Advanced Micro DevicesՀՀ դրամ
, Cirrus Logic- ը, ԿոգնեքCGNX
, Գլոբուս բժշկականGMED
, Լանկաստերի գաղութ, Market Access Holdings (MKTX), Մոնոլիտ էներգահամակարգերMPWR
, ԹերադայնՏԵՐ
, Տեխասի Խաղաղ օվկիանոսի երկիր TPL
և Ունիվերսալ էկրանOLED
.

Երկու ժամաչափ. Axon EnterpriseԱՔՍՈՆ
, Ցուցանիշ, ԻնիցեINCY
և Մեծացնել տեսահաղորդակցությունը.

Նորեկներ

Իմ առաջարկած բաժնետոմսերից երկուսը` Moderna-ն և Schneider National-ը, նորեկներ են պատվավոր ցուցակում: Այդպես էլ Allegro Microsystems- ը (ALGM), CopartCPRT
, ՄոտիկությունDocs
, Graco (GGG), Պահպանման տեխնոլոգիա (STK) և Tradeweb շուկաներTW
.

անցյալը Performance

Սա 19 է^th սյունակ Ես գրել եմ հաշվեկշռային Powerhouses-ի մասին: Իմ ընտրանքները մեկ տարի առաջ աճել են 45.1%-ով, մինչդեռ Standard & Poor's 500 ընդհանուր վերադարձի ինդեքսը նվազել է 5.5%-ով: Մեծ շահույթը հիմնականում պայմանավորված է First Solar Inc.-ով, որը կրկնապատկվել է:

Նկատի ունեցեք, որ իմ սյունակի արդյունքները հիպոթետիկ են և չպետք է շփոթել այն արդյունքների հետ, որոնք ես ստանում եմ հաճախորդների համար: Բացի այդ, անցյալի կատարումը չի կանխատեսում ապագան:

Անցած 18 սյունակների համար միջին 12-ամսյա եկամտաբերությունը կազմել է 15.4%, S&P-ի 9.5%-ի դիմաց: 18 սյունակներից XNUMX-ը շահութաբեր էին, բայց միայն ութը գերազանցեցին ցուցանիշը:

Բացահայտում. Ես պատկանում եմ Moderna-ի բաժնետոմսերն անձամբ և իմ մի քանի հաճախորդների համար: