(Bloomberg) – Թանկարժեք մետաղների բիզնեսը JPMorgan Chase & Co.-ում տարիներ շարունակ գործել է որպես առևտրականների և վաճառքի անձնակազմի կոռումպացված խումբ, որը շահարկում էր ոսկու և արծաթի շուկաները՝ ի շահ բանկի և նրա թանկարժեք հաճախորդների, երդվյալ ատենակալներին ասաց դաշնային դատախազը: Չիկագո.
Ամենաընթերցվածը Bloomberg- ից
«Այս գործը հանցավոր դավադրության մասին է Ուոլ Սթրիթի խոշորագույն բանկերից մեկի ներսում», - ասում է Արդարադատության նախարարության խարդախության բաժնի դատախազ Լյուսի Ջենինգսը: «Իրենց համար ավելի շատ փող աշխատելու համար նրանք որոշեցին խաբել»:
JPMorgan-ի երեք նախկին աշխատակիցների, այդ թվում՝ թանկարժեք մետաղների վետերան ղեկավար Մայքլ Նովակի դատավարությունը դեռևս ամենահավակնոտ փորձն է ԱՄՆ-ի կողմից շուկայի մանիպուլյացիայի և կեղծիքի դեմ պայքարի վերջին տարիների ընթացքում: Ի տարբերություն ենթադրյալ առևտրային խարդախության նախկին դեպքերի, եռյակը մեղադրվում է ռեկետային դավադրության մեջ՝ համաձայն 1970 թվականի «Ռեկետի ազդեցության տակ և կոռումպացված կազմակերպությունների մասին» օրենքի՝ քրեական օրենք, որն ավելի հաճախ օգտագործվում է մաֆիայի, այլ ոչ թե համաշխարհային բանկերի դեմ:
Նովակը, ոսկու վաճառող Գրեգ Սմիթը և Ջեֆրի Ռուֆոն՝ գործադիր տնօրենը, ով մասնագիտացած է հեջ-ֆոնդերի վաճառքի մեջ, մեղադրվում են դավադրության մեջ դավադրության, ինչպես նաև գների մանիպուլյացիայի, մետաղալարերի խարդախության, ապրանքների խարդախության և խարդախության մեջ 2008-ից 2016 թվականներին: Բոլորը միասին, Նովակ: և Սմիթը մեղադրվել են ավելի քան երկու տասնյակ հանցագործությունների մեջ: Երեք մեղադրյալներին սպառնում է տասնամյակների ազատազրկում, եթե մեղավոր ճանաչվեն բոլոր կետերով: Մեկ այլ վաճառական՝ Քրիստոֆեր Ջորդանը, ում կողքին մեղադրանք է առաջադրվել, նախատեսվում է նոյեմբերին դատարանի առաջ կանգնել։
Խարդախությունը, որն արգելվել է օրենքով 2010 թվականին, ներառում է հսկայական պատվերներ, որոնք թրեյդերները չեղյալ են հայտարարում նախքան դրանք ի կատար ածելը` փորձելով գները մղել այն ուղղությամբ, որ նրանք ցանկանում են իրենց իսկական առևտուրը շահութաբեր դարձնել: Թեև պատվերների չեղարկումն անօրինական չէ, այն անօրինական է որպես ուրիշներին խաբելու ռազմավարության մաս:
«Երբ այս հնարքն աշխատում է, գործարքի մյուս կողմում կա մեկ ուրիշը, որը պարտվել է», - ասաց Ջենինգսը երդվյալ ատենակալներին իր բացման խոսքում: «Ինչ-որ մեկը պոկվել է». Նա հավելեց. «Մենք կապացուցենք, որ երեք ամբաստանյալներն էլ առաջին իսկ օրվանից գիտեին, որ այս առևտուրը սխալ էր և, այնուամենայնիվ, դա արեցին»:
Կարդալ ավելին. JPMorgan-ի ոսկու շուկայի «մեծ հարվածողները» դեմ են դատավարությանը կեղծարարության պատճառով
Նովակի և Սմիթի փաստաբանները երդվյալ ատենակալներին շատ այլ տեսակետ են առաջարկել՝ ասելով, որ դատախազները խեղաթյուրել են, թե ինչպես և ինչու են պատվերները կատարվում թանկարժեք մետաղների շուկայում, և պնդել են, որ մեղադրյալները երբեք որևէ մեկին խաբելու նպատակ չեն ունեցել: Նրանք ասացին, որ կառավարությունը ընտրել է առևտրային տվյալներ՝ կեղծ տպավորություն ստեղծելու համար, որ առևտրականները կեղծում են, երբ իրականում իրական, կատարման ենթակա, բաց շուկայական պատվերներ են կատարում:
«Կառավարության պարզ պատմությունը չի պատմում ամբողջ պատմությունը. հեռու է դրանից», - իր բացման խոսքում ասաց Նովակի փաստաբան Դեյվիդ Մեյսթերը:
Սմիթի փաստաբան Ջոնաթան Կոգանն ասում է, որ ոսկին և այլ թանկարժեք մետաղները վաճառվում են շուկայում, որտեղ համակարգչային ստեղծած ալգորիթմները կարող են ապրանքներ գնել և վաճառել վայրկյանի մեկ միլիոներորդում: Այսպես կոչված «ալգոների» հետ մրցակցելու և JPMorgan-ի հաճախորդների անունից առևտուրներ իրականացնելու համար Սմիթը սովորաբար միաժամանակ գնում և վաճառում էր պատվերներ, ասում է Քոգանը: Թեև որոշ պատվերներ ակտիվ էին միայն վայրկյաններով, դա «հավերժություն» է նման արագընթաց շուկայում, ասաց նա:
Ըստ Meister-ի, դատավարությանը ներկայացված ապացույցները ցույց կտան, որ շուկայական բոլոր պատվերների ճնշող մեծամասնությունը չեղյալ է հայտարարվում, և պատվերի տիպիկ կյանքի տևողությունը ընդամենը մի քանի վայրկյան է:
Պաշտպանական թիմերը նաև ասացին, որ չկա որևէ ապացույց, ներառյալ JPMorgan-ի չաթերի մատյաններում կամ ձայնագրված հեռախոսազանգերում, որոնք ցույց են տալիս, թե ինչ էին մտածում առևտրականներ Նովակը և Սմիթը, ինչը նշանակում է, որ դատախազները չեն կարող ապացուցել, որ մտադիր են չեղարկել հրամանները նախքան դրանք կատարելը: «Այս գործը շահելու համար մեղադրող կողմը ողջամիտ կասկածից դուրս պետք է ապացուցի, թե ինչ էր կատարվում պարոն Սմիթի մտքում այդ տարիներ առաջ», - ասաց Քոգանը:
Ռուֆոյի փաստաբան Գայ Պետրիլոն ասաց, որ իր հաճախորդը JPMorgan-ի վաճառող է, ով ուղղակիորեն աշխատում էր այն հաճախորդների հետ, ովքեր ցանկանում էին գնել կամ վաճառել թանկարժեք մետաղներ, և որ նրա գործը հաճախորդների պատվերներ բերելն է: Ռուֆոն երբեք չի կատարել այդ պատվերներից որևէ մեկը, ներգրավված չի եղել առևտրի կատարման մեջ, և որ նրա փոխհատուցումը կապված չէ բանկի առևտրային գործունեության շահութաբերության հետ, ասել է Պետրիլոն:
Հիմնական վկաներ
Ջենինգսն ասաց, որ էլեկտրոնային հաղորդակցությունը և այլ ապացույցները ցույց կտան, թե ինչպես են երեքը համագործակցել համոզվելու համար, որ իրենց առևտուրն ազդել է շուկաների վրա իրենց օգտին: Նա ասաց, որ կառավարությունը կդիմի նախկին առևտրականներին, ովքեր աշխատել են Նովակի օրոք կամ մեղադրյալների հետ: Դա ներառում է Ջոն Էդմոնդսը, JPMorgan-ի նախկին թրեյդեր, ով նախկինում իրեն մեղավոր է ճանաչել գների մանիպուլյացիայի հետ կապված մեղադրանքներով:
Կառավարության մեկ այլ հավանական վկան Քորի Ֆլաումն է, ով աշխատել է Սմիթի և Ռուֆոյի հետ Bear Stearns-ում նախքան այն ձեռք բերելը JPMorgan-ի կողմից ֆինանսական ճգնաժամի ժամանակ: Ֆլաումը մեղավոր է ճանաչվել 2019 թվականին՝ գների մանիպուլյացիայի փորձի համար:
Բացման հայտարարություններից հետո Արդարադատության նախարարությունը ասաց, որ իր առաջին վկան, ամենայն հավանականությամբ, կլինի Ջոն Շերերը, ով ցուցմունք կտա Չիկագոյի ապրանքային բորսայի գործառնությունների և ֆյուչերսների շուկայի մեխանիզմների վերաբերյալ:
Դատախազները պնդում են, որ Սմիթն ու Ռուֆոն իրենց ապօրինի առևտրային մարտավարությունը բերեցին Bear Stearns-ից JPMorgan, և նրանց առևտրային ռազմավարությունը արագորեն ընդունվեց Նովակի և մյուսների կողմից: Bear Stearns-ի թրեյդերների շրջադարձը կայանում էր նրանում, որ մի քանի պատվերներ տեղադրեցին տարբեր գներով, որոնք ընդհանուր առմամբ զգալիորեն ավելի մեծ էին, քան իսկական պատվերը, մի տեխնիկա, որը կառավարությունը անվանում է շերտավորում: Պատվերները, որոնք կատարվել են իրական պատվերից հետո արագ հաջորդաբար, կչեղարկվեն իրական պատվերը լրացվելուն պես:
Հազարավոր արհեստներ
Սմիթը, որը կապարի ոսկու վաճառող է, տարիների ընթացքում կատարել է մոտ 38,000 շերտավորման հաջորդականություն, կամ օրական մոտ 20-ը, ասել են դատախազները փաստաթղթերում: Ինքը՝ Նովակը, հիմնականում առևտուր էր անում օպցիոններով, բայց նա իջնում էր ֆյուչերսների շուկա՝ այդ դիրքերը պաշտպանելու համար: Նա փորձեց իր ուժերը շերտավորման մեջ 2009 թվականի սեպտեմբերին, ըստ փաստաթղթերի, և շարունակեց օգտագործել տեխնիկան մոտ 3,600 անգամ:
Թեև որոշ գործարքներ սկսվել են նախքան օրենսդիրների կողմից կեղծումը արգելելը, այդ մարտավարությունը, իբր, շարունակել է տարածված լինել JPMorgan-ի առևտրականների մոտ, որոնք գրեթե մեկ տասնամյակի ընթացքում ավելի քան 50,000 անգամ կեղծել են, ասում են դատախազները:
Միևնույն ժամանակ, ենթադրվում է, որ Ռուֆոն Սմիթին ասել է, թե որտեղ է իրեն անհրաժեշտ շուկան, որպեսզի կատարի իր հեջ-ֆոնդի առնվազն երկու հաճախորդների՝ Moore Capital Management-ի և Tudor Investment Corp.-ի պատվերները, ըստ դատական փաստաթղթերի: Ռուֆոյի և մյուսների փաստաբաններն ասացին, որ կարող են զանգահարել այդ հեջ-ֆոնդերի թրեյդերներին, ինչպես նաև Սորոսի հիմնադրամի կառավարումից մեկին՝ գործարքների մասին վկայություն տալու համար: Նրանց վկաների ցուցակը ներառում է նաև վեց ներկայիս և նախկին JPMorgan-ի վաճառքի աշխատակիցներ թանկարժեք մետաղների գրասեղանի վրա, որոնցից երկուսը վերահսկում էին Ռուֆոն:
Խարդախության դեմ պայքար
Արդարադատության նախարարության և ԱՄՆ ապրանքային ֆյուչերսների առևտրային հանձնաժողովի կողմից կառավարության կողմից իրականացված ճնշումները ձերբակալել են ավելի քան երկու տասնյակ անհատների և ընկերությունների՝ սկսած իրենց ննջասենյակներից դուրս գործող առևտրականներից մինչև բարդ բարձր հաճախականությամբ առևտրի խանութներ և խոշոր բանկեր, ներառյալ Bank of America Corp.-ն և Deutsche-ն: Բանկ AG.
Ամեն դեպք չէ, որ հաջողված էր։ 2018-ին ժյուրին արդարացրեց UBS Group AG-ի նախկին վաճառողին ապրանքների խարդախության մեջ ներգրավվելու դավադրության մեջ, իսկ 2019-ին Չիկագոյի ծրագրավորողի դեմ գործը, ով ստեղծեց խարդախության ծրագրեր, ավարտվեց դատավարությամբ, և մեղադրանքները հանվեցին: JPMorgan-ի գործով երեք ամբաստանյալների դեմ բանկային խարդախության մեղադրանքները դատավորը դուրս է նետել:
Այնուամենայնիվ, կառավարությունն ավելի շատ հաղթանակներ է ունեցել: BofA-ի Merrill Lynch-ի թանկարժեք մետաղների երկու նախկին առևտրականներ անցյալ տարի Չիկագոյում ժյուրիի կողմից մեղավոր ճանաչվեցին կեղծելու մեջ, իսկ 2020-ին Deutsche Bank AG-ի երկու առևտրականներ դատապարտվեցին:
2019 թվականի սեպտեմբերին JPMorgan-ը խոստովանեց իր մեղքը և համաձայնեց վճարել ավելի քան 920 միլիոն դոլար՝ թե՛ թանկարժեք մետաղների, թե՛ գանձապետարանների շուկայի մանիպուլյացիայի մասին ԱՄՆ-ի պնդումները լուծելու համար: Սա երբևէ ամենամեծ պատժամիջոցն էր բանկի դեմ խոշոր չափով կեղծելու պատճառով: JPMorgan-ը նաև համաձայնել է օգնել Արդարադատության նախարարությանը քրեական պատասխանատվության ենթարկել իր նախկին աշխատակիցներին:
(Թարմացումներ պաշտպանների մեկնաբանություններով):
Ամենաընթերցվածը Bloomberg Businessweek- ից
© 2022 Bloomberg LP
Աղբյուր՝ https://finance.yahoo.com/news/jpmorgan-traders-ripped-off-gold-200116600.html