GoodRx Beat Quartely Estimates. Ահա թե ինչու է արժեթղթերը ընկնում:

Տեքստի չափը

Լուր, որ մեծ նպարավաճառն այլևս չի ընդունում

GoodRx's

դեղատների զեղչի քարտերը քանդել են բաժնետոմսերը: Մի քանի վերլուծաբաններ վատն են, բացառությամբ մեկի:

GoodRx- ը

(նշում՝ GDRX) երկուշաբթի օրը հետ կանչեց իր ուղեցույցը և ասաց, որ իր երկրորդ եռամսյակի եկամուտը կհասնի 30 միլիոն դոլարի, քանի որ հիմնական մթերային խանութը, որը կազմում է իր գործարքների 25%-ը, վերաբանակցում է պայմանագրերը դեղատների նպաստների բոլոր մենեջերների կամ PBM-ների հետ ենթախմբում: թմրամիջոցների. GoodRx-ը ուղղակիորեն չի աշխատում դեղատների կամ մթերային խանութների հետ, այլ օգտագործում է PBM՝ իր հարաբերությունները կառավարելու համար: PBM-ները, որոնք սովորաբար աշխատում են առողջապահական ապահովագրական ընկերությունների հետ, դեղատներին ասում են, թե ինչ գումար գանձել, երբ հաճախորդը տրամադրում է GoodRx կտրոնը և, ի վերջո, վերցնում է այդ գործարքի տոկոսը և բաժանում այն ​​GoodRx-ի հետ:

Առեղծվածային նպարավաճառի գործողությունները - առաջարկվում է լինել

Kroger

by

Morgan Stanley

և Ռայմոնդ Ջեյմսի վերլուծաբանները նշում են. նշանակում է, որ GoodRx-ն այժմ ի վիճակի չէ հաճախորդներին զեղչեր տրամադրել մթերային ցանցերի վայրերում: GoodRx-ն այժմ կանխատեսում է մոտավորապես 190 միլիոն դոլար եկամուտ երկրորդ եռամսյակի համար, ինչը շատ ավելի ցածր է, քան FactSet-ի կողմից ակնկալվող 215.6 միլիոն դոլարի վերլուծաբանները: Եկամուտները մինչև տոկոսները, հարկերը, արժեզրկումը և ամորտիզացիան նույնպես, հավանաբար, կիսով չափ կկրճատվեն, քանի որ «GDRX-ը չունի մոտաժամկետ ծրագրեր՝ ծախսերը նվազեցնելու միջոցով շահույթը պահպանելու համար»:

JP Morgan

երեքշաբթի օրը գրառման մեջ ասաց վերլուծաբան Դագ Անմութը:

Anmuth-ը կարծում է, որ մթերային այս միակ թողարկումը ընդգծում է ավելի մեծ ռիսկ GoodRx-ի բիզնես մոդելում և կարող է գերազանցել երկրորդ եռամսյակը: Նա կրկնեց իր Underweight վարկանիշը, մինչդեռ գնային թիրախը նվազեցրեց $7-ի $20-ից ավելի վաղ: Երեքշաբթի բաժնետոմսերն ընկել են 28%-ով՝ հասնելով 7.79 դոլարի:

RBC-ի վերլուծաբան Շոն Դոջի գրառման մեջ նշվում է լուծման ժամանակացույցի շուրջ անորոշությունը և դրա ազդեցությունը որպես բաժնետոմսերի վարկանիշը Sector Perform՝ ավելի վաղ ավելի վաղ կատարողականից իջեցնելու պատճառ: Նա 8 դոլարից նվազեցրեց գնային թիրախը մինչև 35 դոլար:

Evercore-ի վերլուծաբան Մարկ Մահանին հինգշաբթի օրը կատարած նոտայի մեջ նաև նվազեցրել է բաժնետոմսերի վարկանիշը մինչև In Line՝ հատվածի կատարողականի կամ պահման համարժեքի, գերազանցող ցուցանիշից: Նա ասաց, որ թեև մթերային խնդիրը կարող է լուծվել, եկամուտների կենտրոնացման ռիսկն իր համար բացասական անակնկալ էր:

Ոչ GoodRx-ը, ոչ Kroger-ը չեն արձագանքել մեկնաբանության խնդրանքին Բարոնուհին. GoodRx-ը եկամուտների զանգի ժամանակ ասաց, որ վերջին մի քանի օրվա ընթացքում դրական թարմացումներ է ստացել երկու կողմերից՝ մթերային խանութներից և PBM-ներից, որոնք ցույց են տալիս առաջընթացը դեպի ժամանակին լուծում:

Guggenheim-ի վերլուծաբան Սենդի Դրեյփերը պահպանեց իր Buy վարկանիշը բաժնետոմսերի վրա, բայց իր գնային նպատակը 17 դոլարից իջեցրեց մինչև 24 դոլար: Նա մատնանշեց առաջին եռամսյակի վերջին արդյունքները, որոնք ցույց տվեցին ուժը, և կարծում է, որ բաժնետոմսերի նվազման քայլը ենթադրում է GDRX-ի համար ոչ աճի սցենար, որը միանշանակ չի համընկնում նրա թեզի հետ:

GoodRx-ը հայտնել է մեկ բաժնետոմսի շահույթը 10 ցենտ եռամսյակի համար, որն ավարտվել է մարտին, ինչը գերազանցում է վերլուծաբանների 8 ցենտի սպասումները: 203.3 միլիոն դոլարի հասույթը գերազանցել է 200.5 միլիոն դոլարի կոնսենսուսի պահանջը:

Draper-ը վերանայել է ամսական ակտիվ սպառողների կամ MAC-ների գնահատականները երկրորդ եռամսյակի համար մինչև 5.4 միլիոն՝ 6.8 միլիոնից, սակայն այժմ ակնկալում է ավելի բարձր ամսական եկամուտ տարվա մնացած մասի համար՝ հաշվի առնելով նոր գնագոյացման մասին վաղ տվյալները: Draper-ի 2022 թվականի բաժանորդագրության եկամուտների գնահատումն այժմ ավելի բարձր է 11 միլիոն դոլարով:

Գրեք Կարիշմա Վանջանիին [էլեկտրոնային փոստով պաշտպանված]