Եկեք խոսենք էլեկտրական մեքենաների (EVs) և դրանց մարտկոցների մասին: Բենզինի բարձր գինը, որը դեռևս աճել է մոտ 2 դոլարով նախագահ Բայդենի պաշտոնավարման պահից ի վեր, մեծացրել է հետաքրքրությունը Էլեկտրական մեքենաների նկատմամբ: Հաճախորդների ավելի մեծ հետաքրքրասիրությունը բնականաբար կհանգեցնի ավելի մեծ պահանջարկի, և այժմ մենք հասնում ենք մարտկոցների և լիթիումի:
Լիթիումը մետաղական տարր է, որն անհրաժեշտ է բարձր լարման մարտկոցների համակարգերի կառուցման համար, և յուրաքանչյուր կառուցված EV-ի կարիք ունի միջինը 8 կիլոգրամ մետաղ: Արդյունաբերության փորձագետներն ասում են, որ լիթիումի պահանջարկը տեսանելի ապագայում, առնվազն մինչև 2030 թվականը, զգալիորեն կգերազանցի առաջարկին: Կանխատեսելի հետևանքը գների աճն է: Այս տարվա հունվարից լիթիումի ինքնարժեքը կրկնապատկվել է, և վերջին 500 ամիսների ընթացքում այն աճել է մոտ 12%-ով կամ ավելի:
Կարևոր կետում լիթիումը հազվադեպ չէ: Լոդերը հայտնի են, և առանցքային խոչընդոտը, ըստ Tesla-ի գործադիր տնօրեն Իլոն Մասկի, հանքաքարերի վերամշակումն է արդյունաբերության մեջ օգտագործելի ձևերի: Մասկը այս կետը դիտարկում է որպես ձեռնարկատերերի համար պոտենցիալ մուտք՝ նշելով, որ ոլորտն առաջարկում է բարձր մարժան և շահույթ:
«Ես իսկապես կցանկանայի եւս մեկ անգամ խրախուսել ձեռներեցներին մտնել լիթիումի վերամշակման բիզնես: Չես կարող պարտվել»,- ասել է Մասկը: Նման համատեքստում նա ավելացրել է, որ «լիթիումի մարտկոցները նոր նավթն են»։
Այս ֆոնի վրա մենք օգտագործել ենք TipRanks տվյալների բազա գտնել երկու գնման վարկանիշ ունեցող բաժնետոմսեր, որոնք մեծապես ներգրավված են լիթիումի արտադրության և վերամշակման մեջ և լավ դիրքերում են լիթիումի պահանջարկի շարունակական աճից օգտվելու համար: Եկեք ավելի սերտ նայենք:
Պիեմոնտ լիթիում (PLL)
Առաջին բաժնետոմսը, որը մենք դիտարկում ենք, Piedmont Lithium ընկերությունն է, որը կենտրոնացած է լիթիումի համաշխարհային շուկայում ԱՄՆ մասնաբաժնի ավելացման վրա: Ինչպես նշում է ընկերությունը, ԱՄՆ-ը կարող է հավակնել լիթիումի համաշխարհային պաշարների մոտ 17%-ին, սակայն համաշխարհային շուկայում արտադրում է լիթիումի միայն 2%-ը: Պիեմոնտը հանքարդյունաբերական ակտիվներ ունի Հյուսիսային Կարոլինայում, ապացուցված Carolina Tin Spodumene գոտում Շառլոտ քաղաքից մեկ ժամից քիչ հեռավորության վրա: Piedmont-ն աշխատում է այս ակտիվները վերածել մարտկոցների մակարդակի լիթիումի հիդրօքսիդի կայուն աղբյուրի՝ հիմնվելով իր շահավետ դիրքի վրա:
Piedmont-ը ներկայումս ունի ավելի քան 1,100 ակր Tin-Spodumene Belt (TSB) տարածաշրջանում և աշխատում է իր ունեցվածքն ավելացնելու ուղղությամբ: TSB-ը 1950-ականներից մինչև 1980-ական թվականները լիթիումի հիմնական աղբյուրն էր արևմտյան տնտեսությունների համար, և հաշվի առնելով նրա ռազմավարական դիրքը արագ աճող ԱՄՆ տեխնոլոգիական կենտրոնի մոտ, Պիեմոնտը կարծում է, որ այն կարող է ևս մեկ անգամ դառնալ այդքան կարևոր: Ընկերությունը նպատակաուղղված է տարեկան 160,000 տոննա լիթիումի վերջնական արտադրությանը, որը կարող է վերամշակել տարեկան 22,700 տոննա լիթիումի հիդրօքսիդ:
Բացի Հյուսիսային Կարոլինայի ակտիվներից, Պիեմոնտը ակտիվորեն փնտրում է հյուսիսամերիկյան լիթիումի լրացուցիչ աղբյուրներ: Մայիսին և հունիսին ընկերությունը հայտարարեց իր համագործակցության մասին Sayona Quebec-ի հետ՝ վերսկսելու Հյուսիսային Ամերիկայի լիթիումի (NAL) նախագիծը Val d'Or, Քվեբեկ: Վերագործարկումը կպահանջի մոտ 80 միլիոն դոլար ծախսեր, սակայն ընկերությունը գնահատում է, որ նախագիծը կարող է հասնել տարեկան 168,000 տոննայի՝ 6% սպոդումենի խտանյութով, հանքավայրի համար նախատեսված ժամկետը 27 տարի է: Piedmont-ը նպատակ ունի արտադրել NAL-ը 1H23-ի ընթացքում:
Piedmont-ը նաև համագործակցում է Atlantic Lithium-ի հետ՝ Գանայում Ewoyaa նախագծի զարգացման համար: Հանքարդյունաբերության այս նախագիծն ունի 30.1% կոնցենտրացիայով մոտ 2 մլն տոննա Li1.26O-ի շահագործման ներուժ՝ արդյունաբերական առումով կենսունակ լիթիումի հանքավայր: Թեև Պիեմոնտի ամենամեծ պաշարները գտնվում են Հյուսիսային Կարոլինայում, կարևոր է նշել, որ Քվեբեկի և Գանայի նախագծերն առաջ են ընթանում ավելի արագ ժամանակացույցով:
Ներդրողների համար հետաքրքրություն ներկայացնող Պիեմոնտը այս տարվա հուլիսին դարձավ Russell 2000 ֆոնդային ինդեքսի անդամ։
Քոուենի լուսաբանման մեջ, վերլուծաբան Դեյվիդ Դեկելբաում նշում է այս ամենը, հատկապես ընկերության առաջիկա կատալիզատորները և նրա Կարոլինայի ակտիվների երկարաժամկետ բնույթը: Նա գրում է. «Պիեմոնտը չգնահատված ուղղահայաց ինտեգրման լիթիումի պատմություն է, որն ունի զգալի ներուժ ԱՄՆ-ում իր ներկայությունը մեծացնելու որպես առաջատար մարտկոցի հիդրօքսիդի փոխարկիչ, որը սնվում է շահավետ spodumene պայմանագրերի միջոցով: PLL-ը հարուստ է կատալիզատորով 2H22-ով, ներառյալ հայտարարությունները իր LHP-2 փոխակերպման օբյեկտի և առաջին spodumene վաճառքի մասին Քվեբեկում 1H23-ին, ամենավաղ չարտադրող անուններից…»:
«Carolina Lithium-ը իսկապես գրավիչ աճի հնարավորություն կներկայացնի 2025 թվականից հետո, քանի որ հանքը և գործարանը անցնում են անհրաժեշտ թույլտվություններին, բայց միևնույն ժամանակ մենք ակնկալում ենք, որ բաժնետոմսերը կսկսեն արտացոլել արժեքն ավելի կարճաժամկետ սպոդումենի արտադրությունից Քվեբեկում և Էվոյայում Abitibi Hub-ում: Գանա»,- հավելեց վերլուծաբանը:
Deckelbaum-ի մեկնաբանությունները հաստատում են բաժնետոմսերի նկատմամբ նրա գերազանցում (այսինքն՝ Գնել) վարկանիշը, և նրա գնային նպատակը՝ $90, առաջարկում է 67% աճ առաջիկա ամիսներին: (Դեկելբաումի ռեկորդը դիտելու համար, Սեղմեք այստեղ)
Piedmont-ը գրավել է Ուոլ Սթրիթի դրական ուշադրությունը, և նրա 3 դրական վերջին վերլուծաբանների ակնարկները կազմում են Strong Buy վերլուծաբանի կոնսենսուսի վարկանիշը: $89 միջին գնային նպատակը ենթադրում է մեկ տարվա շահույթ 65% $53.73-ի ընթացիկ առևտրային գնից: (Տես Պիեմոնտի բաժնետոմսերի կանխատեսումը TipRanks-ում)
Albemarle կորպորացիան (ԱԼԲ)
Հավատարիմ մնալով Հյուսիսային Կարոլինայի արդյունաբերական հատվածին, մենք կդիմենք Albemarle-ին, որը մասնագիտացված քիմիական ընկերություն է, որը կենտրոնանում է լիթիումի և բրոմի վերամշակման վրա: Albemarle-ը ներկայումս հանդիսանում է էլեկտրաէներգիայի շուկայի մարտկոցներով լիթիումի արտադրանքի աշխարհի ամենամեծ մատակարարը: Շառլոտում հիմնված ընկերությունը պարծենում է համաշխարհային ցանցով և իր լիթիումի երեք հիմնական միջազգային աղբյուրներով՝ աղի աղի երկու աղբյուր, մեկը Չիլիում և մեկը՝ Նևադայում, և 49% մասնաբաժին Ավստրալիայի Թալիսոն սպոդումենի հանքավայրում:
Գների աճը և լիթիումի շուկաներում պահանջարկի աճը օգուտ են բերում Albemarle-ին, քանի որ ընկերության եկամուտների և եկամուտների արագ հայացքից պարզ է դառնում: Albemarle-ը կայուն շահույթ է տեսել երկուսն էլ վերջին վեց եռամսյակներում, և վերջին 2-րդ եռամսյակի ֆինանսական հաշվետվությունը ցույց է տվել շարունակական հսկայական ձեռքբերումներ: Վերին գիծը հասել է 22 միլիարդ դոլարի՝ տարեկան կտրվածքով 1.48 տոկոսով ավելի, մինչդեռ ճշգրտված EPS-ը կազմել է 91 դոլար, ինչը զարմանալի 3.45 տոկոսով ավելի է, քան մեկ տարի առաջ:
Այս արդյունքներից տպավորիչ $891.5 միլիոն ընդհանուր եկամուտը ստացվել է Albemarle-ի բիզնեսի լիթիումային հատվածից: Սա 178% աճ է տարվա կտրվածքով:
Ակնկալելով առաջ՝ Albemarle-ն ուղղորդել է 2022-ի ամբողջ տարվա արդյունքները՝ 7.1-ից 7.5 միլիարդ դոլար, ինչը կրկնակի անգամ գերազանցում է 2021-ի փաստացի եկամուտը և ակնկալում է ամբողջ տարվա ճշգրտված եկամուտ՝ 3.2-3.5 միլիարդ դոլար, ինչը երեք անգամ գերազանցում է նախորդ տարվա ընդհանուր ցուցանիշը: Այս տպավորիչ ուղեցույցի հետ մեկտեղ, Albemarle-ը նաև ակնկալում է, որ իր բիզնեսն այս տարի դրականորեն կվերածվի դրամական հոսքերի:
5 աստղանի վերլուծաբան Քոլին ՌաշՕպենհայմերից, Ուոլ Սթրիթի վերլուծաբանների շրջանում զբաղեցնում է #3 վարկանիշը, և նա անմնացորդ լավատես է Albemarle-ում:
«ALB-ն հրապարակեց ևս մեկ տպավորիչ հարված և բարձրացում, քանի որ այն շարունակում է անցում կատարել լիթիումի պայմանագրերը ինդեքսային գնագոյացման… Մենք խրախուսվում ենք տեսնել նախնական ծավալների առաքում Kemberton-ից, քանի որ կարծում ենք, որ ընկերությունը արդյունավետորեն կօպտիմալացնի իր արտադրությունն այստեղից: Մենք ընդգծում ենք ALB-ի նշանակալիորեն ավելի բարձր դրամական միջոցների ստեղծման օժանդակ կապիտալը` առկա ակտիվներով ընդլայնելու համար, ինչպես նաև աճող M&A-ի ներուժը: Մենք շարունակում ենք հավատալ, որ ներդրողները թերագնահատում են լիթիումի գնագոյացման ճկունությունը՝ հաշվի առնելով զգալի պահանջարկը և մարտկոցների նորագույն քիմիայի կախվածությունը լիթիումի որակի վրա: Մենք շարունակում ենք աճը ALB-ի բաժնետոմսերի նկատմամբ»,- գրել է Ռուշը:
Ընդունելով ընկերության պոտենցիալ աճը՝ Rusch-ը գնահատում է ALB-ի բաժնետոմսերի գերազանցում (այսինքն՝ Գնել), և նրա $440 գնային թիրախը առաջարկում է ~70% աճ գալիք տարվա համար: (Ռուշի ռեկորդը դիտելու համար, Սեղմեք այստեղ)
Ի՞նչ է մտածում փողոցի մնացած մասը: Նայելով կոնսենսուսի խզմանը, այլ վերլուծաբանների կարծիքներն ավելի տարածված են: 9 գնումներ, 4 պահումներ և 2 վաճառքներ գումարվում են չափավոր գնման համաձայնության: Բացի այդ, $282.43 միջին գնային նպատակը ցույց է տալիս ~9% վերընթաց ներուժ: (Տես Albemarle-ի բաժնետոմսերի կանխատեսումը TipRanks-ում)
Գրավիչ գնահատականներով բաժնետոմսերի վաճառքի վերաբերյալ լավ գաղափարներ գտնելու համար այցելեք TipRanks ' Լավագույն բաժնետոմսերը գնելու համար, նոր գործարկված գործիք, որը միավորում է TipRanks- ի բոլոր սեփական կապիտալ պատկերացումները:
Հրաժարում պատասխանատվությունիցԱյս հոդվածում արտահայտված կարծիքները բացառապես հայտնի վերլուծաբանների կարծիքներն են: Բովանդակությունը նախատեսված է օգտագործել միայն տեղեկատվական նպատակներով: Importantանկացած ներդրում կատարելուց առաջ շատ կարևոր է կատարել ձեր սեփական վերլուծությունը:
Աղբյուր՝ https://finance.yahoo.com/news/elon-musk-says-lithium-demand-132811453.html