Յուրաքանչյուր կանոն ունի բացառություն, և հաջող ներդրումների բանալին իմանալն է, թե երբ պետք է հետևել կանոնին և երբ հետևել բացառությանը: Այսպիսով, թեև ճիշտ է, որ անցյալի կատարողականը չի ապահովի ապագա շահույթ, բաժնետոմսերը, որոնք ցույց են տվել ուժեղ և կայուն շահույթներ, հաճախ ցույց են տալիս, որ անցյալի ձեռքբերումները կարող են հուսալի թափ ստեղծել հետագա շահույթների համար:
Բանալին պրոֆիլում է: Ներդրողները կարող են փնտրել բաժնետոմսեր, որոնք առաջարկում են երկու գործոնների համադրություն՝ ամուր, կայուն շահույթ և ուժեղ հիմունքներ:
Այդ պրոֆիլի հիման վրա մենք վերցրել ենք երկու բաժնետոմս՝ օգտագործելով TipRanks-ի տվյալների բազա. Երկուսն էլ այս տարի մեծ թափ են ցուցադրել և հավաքել են վերլուծաբանների բավական աճող կոչեր՝ «Ուժեղ գնման» համախոհության վարկանիշ ստանալու համար: Եկեք մանրամասն նայենք:
CECO բնապահպանական (ԿԸՀ)
Առաջին տեղում CECO Environmental-ն է՝ կանաչ տնտեսության ընկերություն, որը ներգրավված է շրջակա միջավայրի օդի աղտոտվածության վերահսկման տեխնոլոգիաների, էներգետիկ տեխնոլոգիաների և հեղուկների մշակման և զտման տեխնոլոգիաների մշակմամբ և տեղադրմամբ: CECO-ի արտադրանքը և լուծումները կիրառություն են գտել արդյունաբերության լայն տեսականիում և կարելի է գտնել այնպիսի ոլորտներում, ինչպիսիք են ավտոմոբիլաշինությունը, օդատիեզերական արդյունաբերությունը, աղյուսագործությունը, ցեմենտը, քիմիական նյութերը, վառելիքի վերամշակումը և ապակու արտադրությունը:
Ընկերությունը կթողարկի 2-րդ եռամսյակի համարները օգոստոսի երկրորդ շաբաթվա ընթացքում, սակայն 1-ին եռամսյակի մանրամասներին նայելը թույլ կտա պատկերացում կազմել, թե որտեղ է գտնվում CECO-ն ներկայումս:
Ընկերության 1-ին եռամսյակի առաջատար գիծը կազմել է 92.4 միլիոն դոլար՝ տարեկան կտրվածքով 29%-ով ավելի: Տարեկան շահույթը ապահովվել է ընդհանուր պատվերների 75% աճով` ընկերության ռեկորդային 160.9 միլիոն դոլարի չափով: Ոչ GAAP-ի զուտ եկամուտն աճել է 61%-ով՝ հասնելով $5 մլն-ի կամ 14 ցենտի մեկ նոսրացված բաժնետոմսի համար: EPS-ը գերազանցեց 5 ցենտի կանխատեսումը լայն տարբերությամբ և բարձրացավ 55% տարեկան կտրվածքով:
Ամենատպավորիչ թիվը, սակայն, կարող է լինել բաժնետոմսերի արժեւորումը։ CECO-ի բաժնետոմսերը վերջին երեք ամիսների ընթացքում աճել են 66%-ով: Եվ եթե դա բավարար չէ, CECO-ն մայիսին հայտարարեց բաժնետոմսերի գնին աջակցելու պարտավորության մասին՝ 20 միլիոն դոլար արժողությամբ բաժնետոմսերի հետգնման ծրագրի միջոցով: Ծրագիրը լիազորված է մինչև 2025 թվականի ապրիլը։
Ընդլայնման մասով CECO-ն մայիսին ավարտեց Compass Water Solutions-ի գնումը: Ձեռքբերումն իրականացվել է 12.5 մլն ԱՄՆ դոլար ընդհանուր գնով, որը ֆինանսավորվել է կանխիկի և պարտքի համակցությամբ: Դա երկու վերջին M&A քայլերից մեկն էր. հունիսին ընկերությունը հայտարարեց Western Air-ի ձեռքբերման մասին՝ Միացյալ Թագավորությունում գործող փոշու և ծխի արդյունահանման փորձագետին: Ձեռքբերման արժեքը չի բացահայտվել, սակայն CECO-ն ասել է, որ կմեծացնի օդի մաքրման իր հասցեական շուկան մոտ 150 միլիոն դոլարով:
Վերլուծող Ռոբ շագանակագույն, ով TipRanks-ից ունի 5 աստղանի վարկանիշ և զբաղեցնում է Ուոլ Սթրիթի վերլուծաբանների ընդհանուր 10%-ի մեջ, ծածկում է այս բաժնետոմսը Lake Street-ի համար և գրավում է աճող դիրք:
«Ընկերությունը շարունակում է իրականացնել ռազմավարական անցում ցիկլային, նախագծերի վրա հիմնված բիզնեսից դեպի ավելի կանխատեսելի և ավելի բարձր մարժա դիվերսիֆիկացված բնապահպանական և աղտոտվածության վերահսկման սարքավորումների բիզնես: Մենք ակնկալում ենք, որ ձեռքբերման գործունեությունը կշարունակվի և հավատում ենք, որ դա կարող է կատալիզատոր լինել»,- գրել է Բրաունը:
«Առաջիկա 2-3 տարիներին պետք է տեսնեն եկամտի և FCF-ի աճի արագացում, քանի որ ուժեղ պատվերներն ու երկնիշ կուտակային աճը վերածվում են եկամուտների, և ընկերությունը իրականացնում է ձեռքբերման իր ռազմավարությունը: Օրգանական աճի և ձեռքբերումների համակցությամբ՝ մենք գնահատում ենք, որ CECO-ն կարող է դառնալ 550-600 միլիոն դոլար եկամուտ ունեցող բիզնես՝ 70-75 միլիոն դոլար EBITDA-ի տեսքով», - ավելացրեց վերլուծաբանը:
Այս մեկնաբանություններից ելնելով տրամաբանորեն՝ Բրաունը գնահատում է CECO-ն գնման համար, և նրա 14 դոլար գնային թիրախը ցույց է տալիս, որ բաժնետոմսերը տեղ ունեն ապագայում մեկ տարվա վերընթաց ներուժի 77%-ի համար: (Բրաունի ռեկորդը դիտելու համար, Սեղմեք այստեղ)
Ընդհանուր առմամբ, այս բաժնետոմսի վերաբերյալ չորս վերջին վերլուծաբանների ակնարկներ կան, և նրանք բոլորն էլ համաձայն են՝ տեսնելով առջևում անկում, միաձայն Ուժեղ գնման կոնսենսուսի վարկանիշի համար: Բաժնետոմսերի արժեքը կազմում է 7.90 դոլար, և դրանց միջին գնային նպատակային արժեքը՝ 12 դոլար, ենթադրում է ~52% շահույթ հաջորդ 12 ամիսների համար: (Տես CECO-ի բաժնետոմսերի կանխատեսումը TipRanks-ում)
Լուսատեխնիկա (ՊԼԱԲ)
Հաջորդ իմպուլսային պաշարը, որը մենք կանդրադառնանք՝ Photronics-ը, կիսահաղորդչային չիպերի արդյունաբերության մի մասն է, և դա էական է: Photronics-ը նախագծում և արտադրում է ֆոտոդիմակների տեխնոլոգիա, որն անհրաժեշտ է սիլիկոնային վաֆլիներից ինտեգրալ սխեմաների արտադրության համար: Ընկերությունը գործում է 1969 թվականից և տեսել է կիսահաղորդչային նիշի էվոլյուցիան իր սկզբից մինչև իր այսօրվա դիրքը՝ որպես աշխարհի կենսական տեխնոլոգիաներից մեկը: Photronics-ը մաքուր խաղային ֆոտոդիմակների արտադրող է, և նրա արտադրանքը կարևոր կիրառություն է գտել համաշխարհային արտադրության շղթայում ինչպես ինտեգրալային սխեմաների, այնպես էլ հարթ վահանակի էկրանների համար:
Ներդրողի տեսանկյունից, Photronics-ը հազվագյուտ «անկումային» ընկերություններից մեկն է: Թեև կիսահաղորդչային չիպերի շուկան խոցելի է սպառողների պահանջարկի նկատմամբ, չիպերը դեռ պետք է արտադրվեն, և դրանք պարզապես չեն կարող արտադրվել առանց ֆոտոդիմակների տեխնոլոգիայի, հենց այն տեղը, որը գլխավորում է Photronics-ը: Հաշվի առնելով դա՝ հեշտ է հասկանալ ընկերության եկամուտների և շահույթի վերջին օրինաչափությունը. Photronics-ը տեսել է 6 անընդմեջ եռամսյակների աճող եկամուտներ և 5 աճող եկամուտներ:
Մենք հստակ տեսնում ենք, որ ընկերության ամենավերջին եռամսյակային թողարկումում՝ 2022 ֆինանսական տարվա երկրորդ եռամսյակի համար, այս եռամսյակում, որն ավարտվել է մայիսի 1-ին: Առաջին գիծը կազմել է 204.5 միլիոն դոլար՝ 28% շահույթով նախորդ եռամսյակի համեմատ: . EPS ցույց տվեց նմանատիպ շահույթ; 2-րդ եռամսյակի արդյունքը՝ 49 ցենտ մեկ նոսրացված բաժնետոմսի դիմաց, տարեկան կտրվածքով աճել է տպավորիչ 188%-ով: Շահույթը պայմանավորված է ինտեգրալ սխեմաների հասույթի տարեկան 30% աճով` մինչև $145.8 մլն:
Այժմ հեշտ է հասկանալ, թե ինչու են PLAB-ի բաժնետոմսերը վերջին 60 ամսվա ընթացքում աճել 3%-ով, և ինչու են բաժնետոմսերը գրավել DA Davidson-ի 5 աստղանի վերլուծաբանի ուշադրությունը: Թոմաս Դիֆլի.
«Մենք կարծում ենք, որ PLAB-ը կարող է անձեռնմխելի լինել արդյունաբերության պոտենցիալ անկումից մի քանի պատճառներով. Սովորաբար, հաճախորդները պահպանում են նոր արտադրանքի կրկնությունները կամ նույնիսկ արագացնում են նոր արտադրանքի ներմուծումը, որպեսզի խթանեն վաճառքը: 1) Արդյունաբերության ֆոտոդիմակների հզորությունը սահմանափակ է, և շուկայի պահանջարկը անբավարար է, հատկապես հիմնական IC-ում: Մենք կարծում ենք, որ PLAB-ն աշխատում է շուկայական պահանջարկի նկատմամբ իր կարողությունների 2% դեֆիցիտով, ինչը որոշակի բարձ է ապահովում բիզնեսին պահանջարկի անկման դեպքում», - կարծիք է հայտնել Դիֆելին:
Այս մեկնաբանություններին համապատասխան՝ Diffely-ն սահմանում է Գնման վարկանիշ PLAB-ում, ինչպես նաև $30 գնային թիրախ, որը ցույց է տալիս նրա վստահությունը ~22% մեկ տարվա վերելքի նկատմամբ: (Դիֆելիի ռեկորդը դիտելու համար, Սեղմեք այստեղ)
Կրկին մենք դիտարկում ենք բաժնետոմս, որը միաձայն հավանություն է ստանում Street-ի վերլուծաբանների կողմից: PLAB-ն ունի 3 դրական ակնարկներ, որոնք աջակցում են իր Strong Buy կոնսենսուսային վարկանիշին, և նրա միջին գնային թիրախը $26.33-ը ենթադրում է մեկ տարվա շահույթ 7% ներկայիս $24.69 առևտրային գնից: (Տեսեք PLAB-ի բաժնետոմսերի կանխատեսումը TipRanks-ում)
Գրավիչ գնահատականներով բաժնետոմսերի վաճառքի վերաբերյալ լավ գաղափարներ գտնելու համար այցելեք TipRanks ' Լավագույն բաժնետոմսերը գնելու համար, նոր գործարկված գործիք, որը միավորում է TipRanks- ի բոլոր սեփական կապիտալ պատկերացումները:
Հրաժարում պատասխանատվությունիցԱյս հոդվածում արտահայտված կարծիքները բացառապես հայտնի վերլուծաբանների կարծիքներն են: Բովանդակությունը նախատեսված է օգտագործել միայն տեղեկատվական նպատակներով: Importantանկացած ներդրում կատարելուց առաջ շատ կարևոր է կատարել ձեր սեփական վերլուծությունը:
Աղբյուր՝ https://finance.yahoo.com/news/betting-momentum-2-breakout-stocks-000730158.html