Չապահովագրված ավանդների բարձր մակարդակը նպաստեց Silicon Valley Bank-ին և Signature Bank-ին: Բայց պարզվում է, որ նրանք մենակ չեն:
X
ԱՄՆ-ում ցուցակված ֆինանսական ընկերություններին պատկանող տասը բանկեր, այդ թվում Նյու Յորքի Մելոնի բանկ (ԲԿ), Հյուսիսային վստահություն (NTRS) և Citigroup (C) - ներքին ավանդների ամենաբարձր տոկոսն ունեցողների թվում են, որոնք ապահովագրված չեն, ասվում է S&P Global Market Intelligence-ի նոր վերլուծության մեջ: Սիլիկոնյան հովտի ձախողված բանկը և Signature Bank-ը S&P Global Market Intelligence-ի հայտնաբերած 10 ընկերություններից երկուսն են:
Ավանդների ապահովագրման դաշնային կորպորացիայի կամ FDIC-ի ապահովագրությունը երաշխավորում է բանկային ավանդներ յուրաքանչյուր հաստատության համար մեկ անձի համար մինչև $250,000: Բանկի որոշ հաճախորդներ տարբեր պատճառներով բանկերում ավանդ են թողնում ավելի քան 250,000 ԱՄՆ դոլար: Իսկ FDIC-ն պաշտոնապես չի ապահովագրում նման ավելցուկային ավանդները։ Նման բացահայտումը սարսափեցրել է Silicon Valley Bank-ի հաճախորդներին, քանի որ ավանդատուները պահանջում էին իրենց գումարները հետ վերադարձնել en masse դասական բանկային վազքում:
«Silicon Valley Bank-ը և Signature Bank-ը ունեին գնահատված չապահովագրված ներքին ավանդների մի քանի ամենաբարձր համամասնությունները ողջ արդյունաբերության մեջ», - ասում է S&P Global Market Intelligence-ի Դեյվիդ Հեյսը զեկույցում:
Նայելով բանկերի չապահովագրված ավանդներին
Silicon Valley Bank-ում տեղի ունեցած իրադարձությունները բացահայտեցին անսպասելի ռիսկը չապահովագրված ավանդների նման բարձր աստիճան ունեցող բանկերի համար: Շատ բան չի պահանջվում ավանդատուների հրմշտոց առաջացնելու համար, որոնք գործարկում են իրենց բանկային հավելվածները և փորձում են գումար փոխանցել:
Համաճարակի հետևանքով չապահովագրված ավանդներն աճել են բազմաթիվ բանկերում: S&P Global Market Intelligence-ը պարզել է, որ ԱՄՆ խոշոր բանկերը 7.9 տրիլիոն դոլարի չապահովագրված ավանդներ են պահել 2022 թվականի վերջում, ինչը գրեթե 41%-ով ավելի է 2019 թվականի համեմատ: 2022 թվականին մակարդակը 2021 թվականի համեմատ նվազել է, քանի որ մարդիկ ավելի լավ տեղեր են գտնում գումար դնելու համար, քան բանկային հաշիվներում։
«Silicon Valley Bank-ը երկրորդ տեղն է զբաղեցրել 50 միլիարդ դոլարից ավելի ակտիվներ ունեցող բանկերի շարքում, որի ընդհանուր ներքին ավանդների 93.9%-ը ապահովագրված չէ, մինչդեռ Signature Bank-ը չորրորդն է, համաձայն S&P Global Market Intelligence-ի 2022 թվականի վերջի տվյալների»,- գրել է Հեյսը: .
Նայելով բանկային լանդշաֆտին, ընդգծվում են որոշ այլ բանկեր, որոնք ունեն չապահովագրված ավանդների բարձր մակարդակ: «Միայն երեք այլ բանկերի չապահովագրված ներքին ավանդների տոկոսադրույքները գնահատել են 80%-ից բարձր: Երեքն էլ՝ Նյու Յորք Մելլոնի բանկ, Պետական փողոցային կորպուս (STT): և Northern Trust Corp.-ը, խոշոր վստահության/պահառուի բանկեր են»:
Բայց Հեյսն ինքնին նախազգուշացում չի հնչեցնում: Ինչու ոչ?
Չապահովագրված ավանդները պատմության միայն կեսն են
Չապահովագրված ավանդների բարձր մակարդակը Սիլիկոնյան հովտի բանկի առջեւ ծառացած ռիսկի միայն կեսն է: Մյուս գործոնը բանկի կողմից մինչև մարման ժամկետը պահվող արժեթղթերի բարձր մակարդակն էր ընդհանուր ավանդների համեմատ: Երկարաժամկետ ներդրումների վրա այս կախվածությունը դժվարացրեց Silicon Valley Bank-ի համար բավական արագ վաճառել և ներգրավել կապիտալ, որպեսզի կարողանար բավարարել ավանդատուներից աճող դուրսբերումները:
«Սիլիկոնային հովտի բանկի և Signature բանկի հետ համեմատած, եռյակը (New York Mellon, State Street և Northern Trust) ուներ ընդհանուր վարկերի շատ ավելի ցածր հարաբերակցություն, գումարած պահվող մինչև մարման ժամկետը կամ HTM արժեթղթերը ընդհանուր ավանդների նկատմամբ»: Հեյսն ասաց.
Օրինակ, Bank of New York Mellon-ի վարկերը և մինչև մարման ժամկետը պահվող արժեթղթերը կազմում են ընդհանուր ավանդների միայն 31.2%-ը: Եվ այդ տոկոսը կազմում է ընդամենը 40.1% և 54.5%՝ համապատասխանաբար State Street-ում և Northern Trust-ում: Համեմատեք դա Silicon Valley Bank-ում և Signature Bank-ում համապատասխանաբար 94.4% և 93.3% քթից արյունահոսության մակարդակների հետ:
Հասկանալով ռիսկը բանկերում
Դա չի նշանակում, որ որոշ բանկեր չունեն բարձր ռիսկեր մինչև մարման ժամկետը պահվող արժեթղթերի նկատմամբ: Երկուսը անում են: «Միայն երկու բանկեր, որոնք ունեն ավելի քան 50 միլիարդ դոլար ակտիվներ և իրենց ներքին ավանդների առնվազն կեսը, որոնք գնահատվում են որպես չապահովագրված, ունեին ընդհանուր վարկեր՝ գումարած մինչև մարման ժամկետը պահվող արժեթղթերը, որոնք գերազանցում էին ավանդները 2022 թվականի վերջում: Առաջին հանրապետական բանկն ուներ ամենաբարձրը՝ 110.6: %-ը, մինչդեռ Western Alliance Bancorp-ի դուստր ձեռնարկությունը՝ Western Alliance Bank-ը, կազմել է 101.7%»,- ասվում է զեկույցում:
Սակայն կարևոր է նշել, որ First Republic-ը և Western Alliance-ը նույնպես ունեն չապահովագրված ներքին ավանդների «շատ ավելի ցածր» մակարդակ, քան Silicon Valley Bank-ը և Signature Bank-ը՝ համապատասխանաբար 57.7% և 67.7%:
Նկատի ունեցեք նաև, որ կանոնները փոխվել են՝ երաշխիքներ առաջարկելու համար:
«Կարգավորիչները նաև ասացին, որ Silicon Valley-ի և Signature-ի ավանդատուները հասանելի կլինեն իրենց միջոցներին: Այս քայլերն ամբողջությամբ չեն հանել խուճապը համակարգից, քանի որ մարտի 13-ին բանկերի բաժնետոմսերը տուժել են, սակայն բաժնետոմսերի գները վերադարձել են մարտի 14-ի վաղ առևտրի ժամանակ»,- ասվում է զեկույցում:
Ամենաբարձր չապահովագրված ավանդների մնացորդներով բանկեր
| Ընկերության մասին | Պատկեր | Չապահովագրված ավանդներ / ներքին ավանդներ (ավելի բարձր է ավելի ռիսկային) | Վարկեր և մինչև մարման ժամկետը պահվող արժեթղթեր / ընդհանուր ավանդներ (ավելի բարձր ռիսկային է) | YTD% փոփոխություն |
|---|---|---|---|---|
| Նյու Յորքի Մելոնի բանկ | (BK) | 96.5% | 31.2% | -0.1% |
| SVB ֆինանսական խումբ | (SIVB) | 93.9% | 94.4% | -53.9% |
| Պետական փողոցում | (STT) | 91.2% | 40.1% | -1.8% |
| Ստորագրություն | (SBNY) | 89.7% | 93.3% | -39.2% |
| Հյուսիսային վստահություն | (NTRS) | 83.1% | 54.5% | -3.1% |
| Citigroup | (C) | 77.0% | 64.6% | 4.3% |
| HSBC Holdings | (HSBA) | 72.5% | 47.4% | 11.9% |
| Առաջին հանրապետության բանկ | (FRC) | 67.7% | 110.6% | -69.1% |
| East West Bancorp | (EWBC) | 65.9% | 91.1% | -13.9% |
| Կոմերիկա | (CMA) | 62.5% | 72.8% | -36.6% |
Աղբյուրներ՝ S&P Global Market Intelligence
Հետևեք Matt Krantz- ին Twitter- ումմատտկրանց
ՁԵԶ ՀՆԱՐԱՎՈՐ Է ՆԱԵՒ ԴՈՒՐ ԳԱ:
Գոյություն ունի նոր աշխարհակարգ, քանի որ Tesla-ի պես 4 խոշոր բաժնետոմսերը կտոր-կտոր են ընկնում
Աղբյուր՝ https://www.investors.com/etfs-and-funds/sectors/banks-report-most-exposed-to-uninsured-deposits/?src=A00220&yptr=yahoo