Կրկնօրինակեք «Շահութաբաժինների բեռնատարը» այս բաժնետոմսերի համար 23-ին

Չինաստանի վերին աստիճանի COVID արգելափակումները մեզ՝ հակառակորդներիս համար, ստեղծում են զարմանալի «համաամերիկյան» շահաբաժինների հնարավորություն:

Հետադարձ հարվածը, որը նախագահ Սին (ցնցող կերպով) չտեսավ, որ գալիս է, փակել է բույսերը աջ ու ձախ: Միայն անցած երկուշաբթի Honda-ն, Yamaha-ն և Volkswagen-ը փակեցին գործարանները Չինաստանում, ինչպես և Nissan-ը, Mazda-ն և Mitsubishi-ն:

Իսկ Խնձոր (AAPL) հավանաբար կորցրել է վեց միլիոն iPhone 14 Pro-ի բարձր մարժան, քանի որ բողոքի ցույցերի պատճառով փակվել է Չժենչժոուում գտնվող գործարանը, որը ղեկավարում է հիմնական մատակարար Foxconn-ը: Բաժնետոմսերը անմիջապես արձագանքեցին:

Ինչպե՞ս, կարող եք զարմանալ, արդյոք այս վատ լուրերը մեզ համար շահաբաժինների հնարավորություն են ստեղծում:

Պատմության այդ հատվածի համար մենք պետք է նայենք հենց այստեղ՝ ԱՄՆ-ում, որտեղ մենք հանկարծ խոսում ենք «Սիլիկոնային Հարթլենդի» մասին՝ «Ժանգի գոտու» փոխարեն: Intel
INTC
(INTC) սեպտեմբերին Օհայո նահանգում կիսահաղորդչային գործարանում տեղի ունեցավ բեկում: Micron Technology
MU
(MU) դրան հաջորդեց հոկտեմբերին՝ հայտարարելով 100 միլիարդ դոլար արժողությամբ չիպերի տեղակայման մասին Նյու Յորքում:

(Ես, հավանաբար, ստիպված չեմ ձեզ ասել, որ մինչև վերջերս ԱՄՆ-ում չիփսեր պատրաստելը գործնականում չլսված էր):

Միևնույն ժամանակ, բժշկական սարքեր արտադրող Thermo-Fisher Scientific (TMO) Վերջերս Թենեսիում բացեց իր 105 միլիոն դոլար արժողությամբ գործարանը, իսկ սեպտեմբերին Hyundai-ն սկսեց Էլեկտրաէներգիայի արտադրության գործարան կառուցել Վրաստանում:

Ցուցակը շարունակվում է.

Դա այն բումն է, որի մասին ոչ ոք չի խոսում, քանի որ գնաճի և անկման վախերը գերակշռում են վերնագրերում: Բայց մի սխալվեք. «հաստատող» մեգաթրենդն է իրական: Եվ դա, ամենայն հավանականությամբ, կլինի պատմություն Հյուրատետր 2023.

Մտածեք դրա մասին որպես «2023 թվականի արտադրական «ոսկու տենդ»: Սակայն, ինչպես 170 տարի առաջ Կալիֆորնիայի ոսկու տենդը, նրանք են, ովքեր «հետախույզներին» սնունդ և սարքավորումներ են մատակարարում, ովքեր ամենաշատ գումար են վաստակում: Այս դեպքում «հետախույզները» գործարաններ կառուցող ընկերություններն են և դրանցում աշխատատեղեր տեղադրող բանվորները։

Նման ընկերությունները սովորաբար կոչվում են «փակ-բահ» պիեսներ: Լավ օրինակ է Թրթրուկ
CAT
(Կատու), որը մենք անվանել ենք որպես լավագույն «onshoring» գնում ապրիլի 5-ին— և այդ ժամանակից ի վեր այն բարձրացել է` վերադարձնելով 11%, մինչդեռ շուկայի մնացած մասը թուլացել է:

97-ամյա ընկերությունը ամերիկական է, քանի որ վերջին տասնամյակում ընդլայնել է իր արտադրական ներկայությունը ԱՄՆ-ում՝ նոր գործարաններով Վրաստանում և իր գործարանի ընդլայնմամբ Արևմտյան Ֆարգոյում, Հյուսիսային Դակոտա: Այն նաև ապահովում է այն հանդերձանքը, որն անհրաժեշտ է այդ նոր ամերիկյան գործարանները կառուցելու համար:

Եկեք մի վայրկյան անցկացնենք մեր գլխարկը համահիմնադիր Բեն Հոլթի «Թրթուրը», որը նա հորինեց՝ 1904 թվականին իր տրակտորի դիզայնի անիվները փոխարինելով քայլքներով, որպեսզի մեքենաները կարողանան անցնել ցեխոտ դաշտերով:

Աղբյուրը՝ Holtcat.com

Caterpillar-ի շահաբաժինները գրեթե նույնքան հին են, որքան ինքը՝ ընկերությունը. վճարումները ներդրողներին սկսեցին տրամադրվել 1933 թվականին (Մեծ դեպրեսիայի խորքերում, ոչ պակաս), և CAT-ն այն ավելացրել է ամեն տարի վերջին 28-ին՝ իրեն տեղ վաստակելով։ Dividend Aristocrats ցուցակը:

Ընկերությունը նաև ցույց է տալիս մեր շահաբաժինների մագնիս փիլիսոփայությունը՝ բաժնետոմսերի գնի միտումը՝ հետևելու դրա վճարումն ավելի բարձր։

Կաղապարն անսխալ է՝ բաժնետոմսերը միշտ փակում է բացը աճող վճարման հետ: Դուք նաև նկատեք, որ ցանկացած անգամ, երբ գինը գերազանցում էր վճարումը, շահույթ ստանալու լավ հնարավորություն էր: Մենք հիմա գտնվում ենք այդ ժամանակներից մեկում, բայց շուտով ևս մեկ հնարավորություն գրեթե անկասկած կհայտնվի մեզ մոտ:

Ի դեպ, ամեն բահով խաղ չէ, որ պետք է այդպես լինի, հըմ, բառացի։ Ոմանք, ինչպես Casey's General Stores (CASY), որը մենք լուսաբանել ենք մեր սեպտեմբերի 20-ի հոդված, նշեք ետին պլանում՝ այս դեպքում սննդամթերքի և վառելիքի վաճառքը 2,400 հոգանոց խանութների ցանցի միջոցով:

Մենք սիրում ենք Casey's-ը, քանի որ այն գործում է հենց այնտեղ, որտեղ գնում են այս նոր գործարանների մեծ մասը, այնպիսի նահանգներում, ինչպիսիք են Օհայոն, Միչիգանը, Ինդիանան, Կենտուկին և Թենեսին:

Սա անտեսված եզր է, որը կխթանի Քեյսիի վաճառքները, դրամական ազատ հոսքերը և շահաբաժինները գալիք տարիների ընթացքում: Դժբախտաբար, բաժնետոմսերն արդեն լավ են աճել մեր հոդվածից հետո՝ այս գրելու պահի դրությամբ աճելով 10.2%-ով:

Ընկերությունն ունի այլ շահաբաժինների վիճակագրություն, որը շատ իսկապես գրավիչ.

• Դիվիդենտների անխնա աճ, վերջին տասնամյակում 130%-ով ավել վճարումով:
• Վճարման շատ ցածր հարաբերակցություն, շահաբաժինները կազմում են վերջին 11 ամիսների ազատ դրամական հոսքերի (FCF) ընդամենը 12%-ը: Դա նշանակում է, որ Casey's-ը կարող է բարձրացնել իր շահաբաժինները 300%-ով վաղը և դեռևս գտնվում է սովորական պաշարների իմ 50% «անվտանգության գծից»:

Մենք սիրում ենք թաքնված արժեքով և թափով բաժնետոմսեր, ինչպիսին Քեյսին է, պարզապես այն պատճառով, որ այդ ընկերությունները հակված են դրան մնալ ուժեղ ժամանակի ընթացքում: Իսկ կառավարումն ունի տոննա այդ թաքնված արժեքը բացելու տարբերակները, ինչպիսիք են շահաբաժինների մեծ աճը, հատուկ դիվիդենտը կամ նույնիսկ խելամտորեն ժամանակավորված սպինոֆը կամ ձեռքբերումը:

Բրետ Օուենսը գլխավոր ներդրումային ռազմավարն է Հակասական աշխարհայացք. Ավելի մեծ եկամտի գաղափարների համար ստացեք անվճար պատճենեք նրա վերջին հատուկ զեկույցը. Ձեր վաղաժամկետ կենսաթոշակի պորտֆելը. հսկայական շահաբաժիններ՝ ամեն ամիս, ընդմիշտ.

Բացահայտում. Ոչ մեկը